Кто такой бывший криптомиллиардер Барри Силберт, которого Кэмерон Винклвосс обвиняет в бухгалтерском мошенничестве?

Присоединяйтесь к нашему Telegram канал, чтобы быть в курсе последних новостей

Согласно обвинениям, выдвинутым Кэмероном Уинклвоссом, генеральным директором криптовалютной биржи Gemini, в горячее открытое письмо, опубликованное в Твиттере Утром во вторник Барри Силберт, генеральный директор компании Digital Currency Group (DCG), находящейся в затруднительном положении, обманул около 340,000 XNUMX криптоинвесторов, используя Gemini Earn.

Earn Update: открытое письмо Правлению @DCGco pic.twitter.com/eakuFjDZR2
- Кэмерон Винклвосс (@cameron) 10 января 2023

Обвинения последовали за приостановкой снятия средств клиентами со стороны Genesis Global Trading, кредитной компании, полностью принадлежащей DCG, вскоре после этого. Кончина FTX. Для своего продукта «Gemini Earn», который предоставлял инвесторам ежегодные процентные ставки до 8%, Gemini сотрудничала с Genesis.

Они пытались выиграть время, чтобы выбраться из ямы, которую вырыли для себя, ложью.

По словам Уинклвосса, «вступая в сговор с целью предоставления ложных заявлений и искажений информации о стабильности и финансовом состоянии Genesis», Сильберт и его предприятия якобы «обманывали» клиентов Gemini. «Ложью они пытались выиграть время, чтобы выбраться из ямы, которую вырыли для себя сами».

В ответ представитель DCG опубликовал следующий комментарий в электронном письме изданию Forbes:

Это еще одна отчаянная и непродуктивная рекламная попытка Кэмерона Уинклвосса снять критику с себя и Близнецов, которые несут исключительную ответственность за запуск программы Gemini Earn и маркетинг программы для ее пользователей. В ответ на эти злобные, фиктивные и клеветнические нападки мы оставляем открытыми все юридические возможности. Для достижения консенсуса, выгодного для всех сторон, DCG продолжит конструктивные обсуждения с Genesis и ее кредиторами.

Согласно сообщению Bloomberg на прошлой неделе, SEC начала расследование, а прокуратура Восточного округа Нью-Йорка изучает сделки, связанные с бизнесом DCG. Никаких уголовных обвинений против Зильберта или его предприятий не выдвигалось. Forbes сообщил об уменьшении доли Силберта в стоимости DCG с $3.2 млрд до нуля в прошлом месяце. В то время, заявили они, непогашенные обязательства DCG стоили больше, чем ее активы, в нынешних рыночных условиях.

История Слиберта

Для Силберта, давнего сторонника криптовалют, который утверждает, что сделал свои первые инвестиции в Bitcoin в 2012 году последние несколько месяцев были заметным падением с благодати. Силберт был финансовым предпринимателем и инвестиционным банкиром до того, как занялся цифровыми активами. После получения степени в бизнес-школе Goizueta Университета Эмори в 1998 году он шесть лет проработал специалистом по финансовой реструктуризации в инвестиционном банке Houlihan Lokey. Когда пузырь доткомов лопнул, Силберт работал над некоторыми из самых известных банкротств, включая Enron и WorldCom.

Restricted Shares Partners, вторичная торговая платформа для сотрудников корпораций, имеющих ограниченное количество акций в публичных компаниях, была создана Силбертом в 2004 году. По словам Силберта, это крупнейший класс активов без хорошо развитого вторичного рынка, как указано в профиле 2005 года. в Нью-Йорк Таймс. Идея не нова и не креативна, но сейчас самое подходящее время из-за подъема хедж-фондов.

Когда в 2008 году он расширил торговую платформу, чтобы охватить акции частных компаний и альтернативные инвестиции, Силберт изменил название своего бизнеса на SecondMarket. Это было сделано в ответ на просьбу о помощи от бывшего сотрудника Facebook. К 2011 году SecondMarket насчитывала более 75,000 XNUMX зарегистрированных участников и способствовала транзакциям на частных рынках на миллиарды долларов.

Положение Силберта как финансового предпринимателя возросло по мере расширения SecondMarket. В 2009 году он был признан Предпринимателем года по версии Crain, а также одним из Предпринимателей года по версии Ernst & Young. Силберт принял просьбу тогдашнего мэра Нью-Йорка Майкла Блумберга присоединиться к его Совету по технологиям и инновациям. Силберт был включен в список Fortune «40 моложе 40». Он говорил перед Сенатом США относительно финансовых правил.

Начало DCG

В 2015 году Nasdaq приобрела SecondMarket за нераскрытую сумму. В том же году Силберт представил Digital Currency Group, холдинговую корпорацию, созданную для эпохи Web3, но с эстетикой старой школы. Новостной сайт CoinDesk, общественный траст биткойнов Grayscale, компания по добыче биткойнов Foundry, а также почти 200 дополнительных инвестиций в цифровые активы и токены входят в число активов, которые DCG основала и приобрела.

По словам Майка Кольера, генерального директора и создателя биткойн-майнера Foundry,

Быть частью DCG было замечательно, поскольку Зильберт позволяет нам смотреть в долгосрочной перспективе, с точки зрения десятилетий, и не особо беспокоится о результатах из месяца в месяц, из квартала в квартал.

Во время эпидемии бычий рост на рынке криптовалют привел к резкому росту стоимости портфеля DCG. Некоторые акционеры Digital Currency Group продали свои акции на сумму почти 700 миллионов долларов при оценке в 10 миллиардов долларов в ноябре 2021 года.

В то время Силберт хвастался CNBC: «Мы лучший представитель для инвестиций в эту отрасль». Кроме того, Силберт сравнил себя с нефтяным магнатом Джоном Д. Рокфеллером 19 века. Он сравнил криптоимперию DCG с нефтяным конгломератом Рокфеллера в интервью Wall Street Journal, сказав: «Парадигма, которую я использую в качестве вдохновения, — это Standard Oil».

Поскольку учреждения и состоятельные инвесторы требовали способа получить доступ к биткойнам, Оттенки серого, инвестиционный траст, владеющий биткойнами от имени клиентов, вскоре стал самым ценным активом DCG. Инвесторы имеют доступ к потенциалу роста биткойна через публично торгуемые акции Grayscale's Bitcoin Trust (GBTC), но без необходимости покупать и хранить цифровую валюту, что многим не разрешалось делать. В ответ Grayscale ограничила инвесторов от быстрого выкупа базового актива и ввела фиксированную комиссию в размере 2%, которая была выше, чем у других ETF и закрытых фондов. Базовые активы GBTC в биткойнах на пике своего развития стоили более 43 миллиардов долларов. Оттенки серого предоставляют решения с сопоставимой структурой для Эфириум и другие криптоактивы.

Майк Белше, генеральный директор хранителя криптовалюты BitGo, вспоминает, что «в первые дни все как бы праздновали это. Я полагаю, что у многих людей была небольшая доля зависти к Grayscale за такой успешный продукт. Он служит маленькой дойной коровой». Продукт GBTC от Grayscale действительно принес 471 миллион долларов дохода в 2021 году.

Феномен, известный как «премия GBTC», когда цена акций GBTC торговалась по более высокой цене, чем базовый биткойн, принадлежащий Grayscale, возник, когда инвесторы начали проявлять интерес к Grayscale. Для инвесторов хедж-фондов, включая амбициозную Three Arrows Capital, это создало возможность для арбитража. Genesis, кредитное подразделение DCG, начало ссужать деньги Three Arrows, которые затем инвестировались в акции GBTC, поддерживая премию GBTC.

По словам Камеорна Винклевосса, который утверждает, что Three Arrows Capital «действовала просто как канал для Genesis, позволяя ему участвовать в транзакциях по обмену биткойнов на акции GBTC с Grayscale Trust», эта сделка между Genesis и Three Arrows Capital «раздуло AUM Grayscale Bitcoin Trust и, как следствие, сборы, полученные его спонсором, Grayscale Investments».

Премия GBTC стала дисконтом GBTC в 2021 году (при этом акции GBTC начали торговаться дешевле, чем базовый биткойн). Тем не менее Genesis продолжала давать кредиты Three Arrows Capital. По словам Винклевосса, «преднамеренным последствием этого было предотвращение продажи акций GBTC на рынке, но для Genesis это имело нежелательные последствия, поскольку они сохранили свою рискованную позицию и позволили ей расти».

Тем временем материнская компания Digital Currency Group начала брать кредиты у своей собственной кредитной компании Genesis и инвестировать деньги в GBTC, публичный траст своей дочерней компании Grayscale. После того, как премия GBTC превратилась в скидку, DCG приобрела акции GBTC примерно на 800 миллионов долларов.

По словам Рама Ахлувалиа, генерального директора консультанта по инвестициям в криптовалюту Lumida Wealth,

DCG совершала сделку, аналогичную хедж-фонду, покупая собственный продукт с кредитным плечом.

Genesis осталась с дырой в балансе почти в 1.2 миллиарда долларов после краха Three Arrows Capital в июне 2022 года. Она перевела эту сумму в отчеты своей материнской компании Digital Currency Group в виде векселя со сроком погашения 10 лет. .

У них была проблема с ликвидностью в Genesis, которую они превратили в проблему платежеспособности, утверждает Ахлувалия. Однако эти потери остаются.

Gemini, биржа Winklevoss, продолжала полагаться на Genesis в своей программе Earn еще пять месяцев после закрытия Three Arrows, и клиенты все еще могли выкупить свою криптовалюту. Однако крах FTX склонил чашу весов и вынудил Genesis прекратить все погашения.

Сообщается, что после закрытия FTX Genesis потребовала вливания капитала в размере 1 миллиарда долларов, но никто не был заинтересован, поскольку инвесторы разбежались. Genesis уволила 30% своей рабочей силы несколько дней назад, когда DCG закрыла подразделение по управлению активами в своей штаб-квартире.

История Слиберта

Начало DCG

Похожие страницы: