Инвестиционные максимумы и минимумы 2021 года

Как ни крути, 2021 год был насыщен событиями - от нового президента до новых вариантов вируса и до новых рекордных максимумов для Биткойна и S&P 500 (70 рекордов закрываются!). Мы даже стали свидетелями появления целого нового класса активов: невзаимозаменяемых токенов, или NFT, с годовым объемом торгов от 22 до 24 миллиардов долларов в этом году по сравнению со 100 миллионами долларов в прошлом году.

Основываясь на нашей собственной аналитике данных, читателей Investor Alert и Frank Talk больше всего интересовали статьи о золотодобыче, драгоценных металлах, природных ресурсах и развивающихся рынках (неудивительно, поскольку наша фирма хорошо известна своим опытом в этих секторах) . Но был также интерес к макроэкономическим темам (в основном инфляция), а также к биткойнам и криптовалютам.

Тем не менее, ниже приведены наиболее важные инвестиционные истории 2021 года.

Игра «Стонкс»

Что вы получите, если объедините Reddit, Robinhood и сотни тысяч розничных инвесторов? Это, конечно, один из самых диких эпизодов на публичных рынках, в котором Давид-дилетант из миллениалов и представителей поколения Z противостоял Голиафу с Уолл-стрит. Хедж-фонды, которые делали ставку на борьбу с ритейлером видеоигр GameStop, потеряли миллиарды после того, как инвесторы, которые сделали это своими руками, получив сигналы от организаторов на Reddit, подняли цену на проблемные акции, вынудив хеджирование в кратчайшие сроки.

Лично я ничего подобного не видел. Только в январе было продано около 1.3 миллиарда акций GameStop. Такой объем можно ожидать от массивного SPDR S&P 500 ETF, а не от компании со средней капитализацией, которая не показывала прибыльный год с 2018 года.

Хотя торговый ажиотаж несколько поутих, GameStop по-прежнему вырос на 690% по итогам года. Другие так называемые «акции мемов», в первую очередь AMC Entertainment, также увидели сногсшибательную прибыль в 2021 году.

Прочтите полный откровенный разговор здесь:

Инвесторы Reddit, которые играли в GameStop, теперь голосуют за серебро

SPAC Атака

2021 год, несомненно, запомнится как год SPAC, компании по приобретению ценных бумаг специального назначения. SPAC, также известные как компании с пустыми чеками, не преследуют других целей, кроме покупки или слияния с другой компанией и вывода ее на рынок. В 2020 году количество листингов SPAC впервые превысило количество традиционных IPO, и эта тенденция продолжилась в 2021 году.

Вероятно, мы продолжим видеть здоровый поток SPAC. По сравнению с традиционными IPO, их закрывать проще и дешевле, так как раскрывается меньше информации. Это хорошая новость для инвесторов, которые наблюдают неуклонное снижение количества первичных публичных размещений акций за последние несколько десятилетий из-за ужесточения правил.

Такие сделки обычно привлекают неожиданные имена, и 2021 год не стал исключением. Группа бывшего президента Дональда Трампа Trump Media & Technology Group, которая планирует запустить платформу социальных сетей, чтобы конкурировать с Twitter и Facebook, объявила в октябре о слиянии с Digital World Acquisition Corp., которая в настоящее время торгуется на Nasdaq под тикером DWAC. Однако сделка может оказаться под угрозой, поскольку федеральные регулирующие органы расследуют ее.

Прочтите полный откровенный разговор здесь:

Что такое SPAC и почему все о них сейчас говорят?

Планета Биткойн

Этот список был бы неполным, если бы не упомянул Биткойн, первую и крупнейшую в мире криптовалюту по рыночной капитализации. С чего мне вообще начать?

2021 год начался с того, что Илон Маск объявил, что на балансе Tesla находится 1.5 миллиарда долларов в биткоинах, что представляет собой последний пример того, как крупная компания использует актив в качестве средства сбережения. Однако роман Маска с криптовалютой позже осложнился, когда он остановил платежи в биткойнах из-за опасений, что они использовали слишком много грязной энергии для моей добычи, - предположение, которое было доказано ложным советом по майнингу биткойнов, возглавляемым Майклом Сэйлором. (Компания HIVE Blockchain Technologies является одним из основателей.)

В компаниях, инвестирующих в биткойн, нет ничего нового, но страны принимают его в качестве законного платежного средства? Это было неслыханно - до тех пор, пока Сальвадор не сделал этого в июне. Страна Центральной Америки вошла в историю, став первой, кто признал цифровой актив в качестве валюты наряду с долларом США. Также предлагается построить Биткойн-Сити у подножия вулкана.

О, и не забывайте, что в 2021 году также были запущены самые первые биткойн-ETF.

После всего этого, что может быть в 2022 году для криптовалюты? Надеюсь, вам, как и мне, интересно узнать это!

Прочтите The Frank Talks:

Примечание для Илона: крипто-майнеры - часть решения по сокращению выбросов парниковых газов

Сальвадор только что принял биткойн в качестве законного тендера. Вот почему другие страны могут последовать их примеру

Тарифы на доставку и инфляция

Я объединяю тарифы на доставку и инфляцию в одну историю, потому что первые вносят основной вклад во вторую. В 2021 году мировые тарифы на доставку достигли рекордно высокого уровня, поскольку потребители перенесли большую часть своих расходов с услуг (обеды вне дома, походы в театр) на товары. Хотя ставки изменились с пиков в сентябре и октябре, они по-прежнему остаются очень высокими. Согласно данным, предоставленным Freightos, средняя мировая ставка на отгрузку 40-футового контейнера в декабре 200 года выросла на головокружительные 2021% по сравнению с тем же месяцем 2020 года.

В то же время, когда это увеличило казну компаний, занимающихся контейнерными перевозками, это также оказало огромное влияние на кошелек потребителей, поскольку цены росли невиданными темпами со времен первой администрации Рейгана. В ноябре индекс потребительских цен (ИПЦ) вырос на 6.8% по сравнению с прошлым годом, при этом бензин, природный газ и одежда показали один из самых значительных приростов.

Прочтите The Frank Talks:

Узкие места в судоходстве могут сохраниться и до 2022 года. Это хорошие новости для инвесторов

Теневая инфляция может быть более серьезной проблемой, чем вы думаете

Смотреть видео:

Плохие новости - хорошие новости для узких мест в доставке

Поощрительное упоминание: Техас замерзает

Еще в феврале штат Техас, где проживают глобальные инвесторы США, пережил зимний шторм, который случается раз в столетие, и выявил уязвимости его автономной энергосистемы, находящейся под надзором Совета по надежности электроснабжения Техаса (ERCOT). Миллионы техасцев, в том числе и я, по нескольку дней обходились без воды и электричества, так как «Сновид», удачная игра с Ковидом, заморозил не утепленные газопроводы и ветряные турбины.

Итак, готово ли Штат Одинокой звезды к следующему урагану монстров? Как и все остальное, это зависит от того, кого вы спрашиваете. Законодательство, подписанное губернатором Грегом Эбботтом в июне, требует, чтобы поставщики обновляли свою инфраструктуру и операции, и около 80% электростанций в штате смогли уложиться в крайний срок 1 декабря, чтобы сообщить о готовности. «Свет будет гореть», - заверил техасцев один чиновник в начале декабря.

Прочтите откровенный разговор:

Новый сырьевой суперцикл может усилиться после длительного замораживания

Поздравляем Вас с наступающим Новым годом, здоровьем и благополучием! Как вы думаете, какая финансовая история в 2021 году была главной? Поделитесь своими мыслями, отправив мне электронное письмо по адресу [электронная почта защищена].