Визит Пелоси в Тайвань — еще один удар по глобальным технологиям

Одним из ключевых событий в разрыве отношений между США и Китаем стало выступление вице-президента Майка Пенса в октябре 2018 г. в Гудзоновском институте, захватывающее своей враждебностью к Китаю. За речью последовал два месяца спустя арест Мэн Ваньчжоу, главного финансового директора Huawei, в Канаде по завещанию администрации Трампа. В этот момент разлад отношений между США и Китаем начал распространяться и на глобальную технологическую индустрию.

Политика администрации Трампа в отношении Китая была редким примером того, как они формировали, а затем возглавили консенсус в американском политическом, промышленном и военном комплексе. Многие корпоративные лидеры в США, которые пренебрегали стилем и содержанием политики Трампа в целом, были рады его ругани Китая и в значительной степени чувствовали, что в этих отношениях наступил водораздел, когда Китай больше не будет «импортировать» инновации из Запад в обмен на экспорт дефляции.

Агрессивный Китай

Со своей стороны, китайские политики, многие из которых учились и жили в Америке, чтобы лучше понять ее, только для того, чтобы столкнуться с нетипичным американским лидером, также почувствовали, что наступил переломный момент: Китай теперь является мировой державой и нуждается в помощи. самоутвердиться. Действительно, с того периода Китаю удалось разозлить большинство своих соседей по Азии (например, стычки с индийскими войсками, разглагольствования по Австралии и провокация Японии).

В этом контексте реакция Китая на визит Нэнси Пелоси на Тайвань сама по себе является водоразделом. Они могли бы очень легко отмахнуться от этого события как от жадного до публичности западного политика, но не сделали этого.

Реакция военных во многом предала руководство Си Цзиньпина, понимание Китаем своей военной готовности и положение в регионе. Побочным эффектом станет ускорение теоретико-игровых сценариев вокруг тайваньско-ориентированного геополитического соперничества. Я здесь не эксперт, поэтому оставлю формулировку этого вопроса другим, за исключением того, что, как мы заявили пару недель назад, Тайвань теперь будет более заметно фигурировать в сценариях триллеров (Триллер в Танэгасима).

С экономической и стратегической точки зрения визит Пелоси, следуя теме Huawei, должен сблизить правительства и технологические компании (соответственно, послужной список ее мужа Пола в сфере технологических акций не имеет себе равных!).

Полупроводниковая промышленность является хорошим примером. В последние недели тайваньские MediaTek и IntelИНТЕРК
подписали производственное соглашение, США передали ЧИПСHIPS
Закон, который поощряет производство полупроводниковых микросхем в США и заставляет зарубежные технологические компании (например, Samsung и SK Hynix) выбирать рынок технологий США, а не Китая. Между тем, китайская компания SMIC, как сообщается, добилась успехов в своих технологиях чипов (это один из секторов, в котором Китай сильно отстает от Запада).

Великий раскол

Великий раскол глобализации теперь означает, что технологические компании (особенно в чувствительных областях) должны выбрать сторону. Это, вероятно, будет то же самое для потребительских брендов, таких как Nike.NKE
и AppleAAPL
, хотя, возможно, не для французских брендов, которые могут делать вид, что им все равно.

Есть несколько способов сблизить технологические компании. Несколько американских компаний, занимающихся данными, интернетом и связью, активно помогали Украине, то же самое относится и к сообществу кибербезопасности США. Примечательно, что вторжение в Украину меняет конфигурацию оборонно-технической промышленности в США и Европе.

Дроны, искусственный интеллект, сигналы, космическая война (вспомните SpaceForce Трампа), рельсотроны и робототехника — это лишь некоторые из новых областей оборонных исследований и разработок в то время, когда мировые расходы на оборону достигают рекордных 2.3 трлн долларов. Гонка вооружений приобрела новый, высокотехнологичный аспект — нам нужно только прочитать сценарии того, как может выглядеть военно-морское сражение в Южно-Китайском море (гиперзвуковые ракеты, лазеры, кибератаки).

Вдали от поля боя, в целом по трем крупным регионам, технологические компании, находящиеся в центре стратегической деятельности, сближаются со своими правительствами и в некоторых случаях тратят больше средств на их лоббирование. Идет гонка не только за создание передовых технологий, но и за опережение в установлении стандартов и норм, которые их контролируют.

В этом свете регулирование технологий и данных также становится все более специфичным для региона, до такой степени, что деятельность, скажем, китайских компаний в Европе и США становится все более проблематичной.

Defi

Другие, более новые технологии также являются свидетелями этого. Например, одно из ключевых сражений в финансах происходит между криптоцентричным defi (или децентрализованными финансовыми сетями) и старомодным финансовым миром. Изъятие ликвидности «старым» учреждением в форме Федеральной резервной системы вызвало коллапс в некоторых частях криптомира, где многие биржи потерпели неудачу, а весь сектор криптообмена расследуется SEC. В значительной степени эти усилия направлены на ограничение мошенничества и плохого поведения, но есть и стратегический элемент, получение контроля над миром «дефи».

«Метавселенная» вполне может подвергнуться аналогичному обращению. Хотя он существует за пределами нашего реального мира, компании, создающие его «Facebook/Meta», хорошо знакомы с государственной политикой и делами «старого мира».

Таким образом, в то время как всплеск китайского национализма (ожидайте большего) является очевидным эффектом вокруг визита Пелоси, это событие теперь является лишь одним из многих, которые увидят мир, в котором технологии — в своих инновациях, инициативах, регулировании — также становятся более региональный.