Как бренды Animoca создали состояние NFT в 5 миллиардов долларов

Ят Сиу является управляющим директором и исполнительным председателем Animoca Brands, публичной компании, базирующейся в Австралии, которая стала, пожалуй, самым успешным инвестором в индустрию невзаимозаменяемых токенов (NFT) и метавселенной в мире. Компания на раннем этапе инвестировала в крупные фирмы, такие как Sky Mavis, OpenSea, Decentraland и Sandbox, каждая из которых продемонстрировала значительный рост в течение 2021 года по мере того, как отрасль становилась все более популярной. Таким образом, компания только что завершила раунд финансирования на сумму более 350 миллионов долларов при оценке в 5 миллиардов долларов.

В этом разговоре Сиу обсуждает, как Animoca продвигает индустрию NFT вперед и чего ожидать в ближайшие годы.

Forbes: Не могли бы вы рассказать мне историю Animoca?

Сиу: Мы действительно начинали как бизнес мобильных игр, и мы были одной из крупнейших компаний по производству мобильных игр в Азии до того, как Apple бесславно деплатформировала нас в 2012 году после того, как ей не понравилось то, как мы продвигали приложения компании. На тот момент у нас было более 40 миллионов установок и 20 миллионов долларов годового дохода. 

Forbes: Что заставило вас сосредоточиться на криптовалюте?

Сиу: Мы пришли к блокчейну и NFT в конце 2017 года через CryptoKitties (игра, в которой вы собираете, разводите и продаете виртуальных кошек). Мы как раз заканчивали приобретение студии в Канаде под названием Fuel Powered, которая делила офис с другой компанией под названием Axiom Zen. Они совместно разрабатывали эту маленькую штуку под названием CryptoKitties. Он был запущен в ноябре 2017 года, и не ожидалось, что он изменит игру так сильно, как в итоге, но в то время он просто взлетел. Соучредителя Fuel Powered попросили присоединиться к Dapper Labs в качестве соучредителя. И в этой конструкции мы стали акционерами Dapper Labs и издателями CryptoKitties в январе 2018 года. Когда мы увидели потенциал того, чем могут быть NFT, которые для нас представляли права на цифровую собственность, мы пошли ва-банк и никогда не оглядывались назад. Вот почему мы так много вложили во все эти компании Web3. 

Forbes: Как вы составляли свое раннее портфолио?

Сиу: Мы инвестировали в Sky Mavis, разработчика Axie Infinity, OpenSea (крупнейший в мире рынок NFT), Wax и Decentraland. Мы также приобрели Песочницу. Все это происходило в течение 2018-2019 годов. Это были очень, очень ранние дни, и мы были одинокими рейнджерами в полевых условиях. Если вы помните, в 2018 году, особенно в конце 2018 года, все бежали от сцены взаимозаменяемых токенов, а здесь мы говорим о невзаимозаменяемом токене. Можете себе представить, как тяжело нам (или кому-либо) было на сцене. В то время мы были одними из немногих, кто действительно этим занимался. Я думаю, что одним из важных факторов для нас является то, что мы немного опоздали на традиционную криптоигру. Мы знали о Биткойне и знали о децентрализации как о технологии. Но что действительно захватило наше воображение, так это не взаимозаменяемые токены, потому что они были больше ориентированы на деньги. Что нас взволновало, так это то, что представляли собой NFT. По сути, поэтому мы решили пойти ва-банк, и я думаю, что мы пришли в то время, когда рынок действительно был раздавлен — я имею в виду, в более широком крипто-смысле, что, оглядываясь назад, дало нам много возможностей. 

Forbes: Как это повлияло на ваше финансирование? Как вы позволили себе все эти приобретения?

Сиу: До всего этого мы были публично зарегистрированной компанией в Австралии на Австралийской фондовой бирже. В итоге мы потеряли свой зарегистрированный статус на ASX, потому что углубились в NFT и криптографию. Это был другой вид деплатформинга. В 2018 году, когда мы увидели потенциал NFT, мы были очень маленькой зарегистрированной компанией в Австралии. Как председатель, я вел бизнес в этом направлении, и мы рекапитализировали фирму на 500,000 3 долларов. Наша рыночная капитализация составляла всего 2020 миллиона долларов. К тому времени, когда нас исключили из листинга, что произошло в 2019 году (хотя в 100 году нас приостановили), наша компания стоила около XNUMX миллионов долларов. Мы боролись с приостановкой в ​​течение семи или восьми месяцев, поэтому мы не торговали в течение этого времени, и, в конечном итоге, нас выгнали с биржи в первую очередь из-за операций с криптовалютами, к которым Австралийская фондовая биржа в то время относилась враждебно. 

Тем не менее, мы собирали деньги по ходу дела, но это были небольшие сборы средств. К тому времени, когда мы впервые достигли статуса единорога, мы собрали всего около 20 миллионов долларов. Таким образом, один из способов, которым мы заключали наши сделки — который отчасти привел к некоторым проблемам, — это множество обменов акциями. Это означает, что в сделках со Sky Mavis и OpenSea мы стали акционерами друг друга. Но наше последнее официальное увеличение капитала было в октябре, когда мы привлекли, я думаю, 65 миллионов долларов при оценке в 2.2 миллиарда долларов. Примечание редактора: 18 января Animoca завершила привлечение 350 миллионов долларов при оценке в 5 миллиардов долларов.

Forbes: Что вам больше всего нравится в размерах инвестиций?

Сиу: Что касается капитальных ресурсов, у нас, безусловно, есть возможность конкурировать с крупными игроками, если нам это нужно, но мы так не играем. Если вы посмотрите на фирму венчурного капитала Andreessen Horowitz, которую мы очень уважаем, то они, как правило, появляются намного позже, условно говоря. Например, компания лидировала в последнем раунде Axie Infinity и вышла в OpenSea в прошлом году. Мы были в этих компаниях несколько лет назад при оценке семян. В итоге в 800,000 году мы вложили в Sky Mavis менее 2019 XNUMX долларов. Таким образом, кто-то вроде Андреессена переплачивает, чтобы войти. Я не думаю, что они безответственны, но им приходится вкладывать больше, чтобы попасть позже. Мы посевные инвесторы и инвесторы серии А, потому что мы являемся операционным капиталом, а не финансовым капиталом.

Forbes: Давайте немного поговорим о том, как изменился ваш инвестиционный подход за последние несколько лет. Я вижу, что вы расширяетесь в инфраструктуру, такую ​​как хранение и кошельки, и действуете как сетевые валидаторы.

Сиу: Мы являемся валидаторами нескольких сетей, в том числе Поток (ПОТОК). Для нас, в широком смысле, когда мы думаем обо всем, что мы инвестируем, чтобы помочь построить метавселенную/Web3, каждый из них предназначен для того, чтобы акцентировать внимание на правах собственности в этой метавселенной, которая для нас является НФТ. Чтобы облегчить это, нам нужно создать вещи, которые помогут создать сетевой эффект всех этих NFT. Это означает, например, инвестирование в другие способы облегчения адаптации людей. Мы инвестировали в такие платформы, как Kikitrade, которая, по сути, представляет собой очень простой путь для криптографии, поэтому они могут, например, в конечном итоге перейти к владению NFT, и мы инвестируем в такие вещи, как валидаторы, и у нас есть токены в экосистеме. Это то, что мы называем стратегией хеджирования топлива. Мы являемся крупными держателями FLOW благодаря нашим инвестициям в Dapper Labs; мы крупные держатели AXS и еще более 100 токенов в пространстве. Для нас это не просто способ инвестировать, это способ подстраховаться и помочь развитию экосистемы. Например, мы крупные производители эфир (ETH) за счет доходного земледелия. Причина, по которой мы это делаем, заключается в том, что когда мы генерируем эфир, мы можем чеканить NFT с нулевой стоимостью. Если мы верим, что будущее находится в метавселенной, нам нужно владеть все большей и большей валютой, которая, по сути, растет в этом пространстве. Нет смысла обналичивать деньги в физическом мире, когда возвращение обходится дорого. 

Forbes: В последнее время Sandbox привлекла к себе много внимания, особенно благодаря партнерским отношениям с такими известными брендами, как Adidas и Budweiser. Как выглядит эта партнерская стратегия? В целом, как вы относитесь к партнерству?

Сиу: Было полезно, что у нас были ранние отношения с цифровыми брендами из игр и т. Д., Которые мы могли использовать, чтобы перенести их в NFT и блокчейн. Иногда нам говорили: «Конечно. Да, мы доверяем вам. Мы давно занимаемся бизнесом. Вперед." Но на самом деле они не совсем понимали, что происходит. После этого мы добавили в Песочницу некоторые крупные бренды, такие как Formula One, Carebears и Smurfs. Сегодня мы работаем с сотнями брендов, некоторые анонсированы, некоторые не анонсированы. 

В случае с Adidas особое внимание уделялось песочнице, которая сама по себе стала своего рода платформой. Но в остальном наши отношения с брендом часто строятся сверху вниз, когда мы лицензируем отношения, партнерство или иногда совместное предприятие, а затем работаем со всеми компаниями. Сама песочница стала уникальной, я бы сказал, потому что она действительно уловила идею стать цифровым Манхэттеном. Каждый хочет иметь свой участок земли. И если вы посмотрите на Adidas, они не единственные; стратегия состоит в том, чтобы сначала инвестировать в метавселенную, чтобы показать, что они в отрасли. Так что они не только купили землю и создали присутствие, они также купили Bored Apes и в основном работали с другими партиями. Результат, который компания получила, действительно умный. Потому что я думаю, что это дух всего пространства, который заключается в том, чтобы войти в пространство вместе с нами, а затем мы поделимся с вами сетевым эффектом.

Forbes: Несмотря на ажиотаж вокруг NFT, который отражается в росте цен, их использование все еще находится на более низком уровне. Что должно произойти, чтобы он вырос?

Сиу: Я думаю, что первая часть, которую следует рассмотреть — и это, как правило, то, на что способны инфраструктуры токенов, — это разблокировка мертвого капитала, который уже присутствовал в сообществе. Итак, является ли ценность, которую мы видим сегодня, справедливой или нет, является относительной. Например, в деятельности игры есть экономическая составляющая, которая нравится людям, когда они играют в игру и соревнуются с кем-то. Вы добавляете к сетевому эффекту, верно? Но дело в том, что все люди, которые играют бесплатно, не видят в этом ценности, потому что по сути это идет на платформу или в игровую студию. Кроме того, в целом это очень небольшая величина, потому что мы не знаем, как добавить к ней ценность. Итак, у вас есть все эти сообщества. И когда вы посмотрите на цену токена SAND или посмотрите на цену AXS, это действительно кажется фантастической ценностью по сравнению с самими пользователями. Но когда вы затем посмотрите на экономическую субстанцию, которую она представляет в глобальном смысле, верно? Затем вы начинаете говорить: подожди, подожди секунду. На самом деле Песочница представляет собой не только саму Песочницу, но и единицу всего пространства метавселенной. И потенциал всего пространства метавселенной как возможно более значимого игрока в этом пространстве, то это не просто премия. 

Forbes: Спасибо за уделенное время.