Несмотря на впечатляющую коррекцию, страх все еще рядом

В последние недели рынки криптовалют упали из-за страха на макроуровне (отказ от риска). В этом анализе мы более подробно рассмотрим цену биткойнов с технической точки зрения, с точки зрения Onchain и с точки зрения Options Markt, а также обсудим возможные сценарии в краткосрочной и среднесрочной перспективе.

Технический анализ

От: Шаян

Долгосрочный анализ

Мы можем наблюдать, как цена органично развивается в более крупную коррекционную структуру после первой фазы бычьего импульса. Появляются несколько максимумов и минимумов колебаний, которые помогают определить коррекционную структуру.

В более широком плане цена BTC сформировала двойную вершину, восходящий канал и модель «Голова и плечи» из области исторического максимума (10 ноября 2021 года), что дало нам возможность слияния продаж.

С ноября цена BTC находится в нисходящем тренде с коррекциями на меньших временных интервалах. Консолидация может произойти, потому что мы не достигли минимумов предыдущего колебания, что толкает цену вниз к минимумам предыдущего более высокого таймфрейма (HTF) и завершает всю модель.

Очень важно подождать и посмотреть, сформируется ли какое-либо положительное разворотное ценовое действие, пока цена не достигнет нижней области (отмечена оранжевой линией на графике выше). Эти подтверждения важны для определения того, сможет ли цена возобновить еще один бычий этап.

Краткосрочный анализ

Как показано на следующем 4-часовом графике, цена находится в явном нисходящем тренде, который начался с того момента, как BTC достиг уровня ATH в 69 тысяч долларов.

Заметная восходящая линия тренда оказывает существенное сопротивление цене. Биткойн имеет множество значительных уровней сопротивления на пути вверх, чтобы вернуть себе ценовой диапазон в 40-50 тысяч долларов, поэтому ему необходимо сформировать модель более высокого максимума, чтобы отыграться и начать новое ралли.

В случае, если медведи продолжат движение, дальнейшим уровнем поддержки будет предыдущий минимум на старших таймфреймах, то есть зона в 30 тысяч долларов.

Ончейн-анализ

От: Эдрис

Одним из ключевых показателей, сигнализирующих о неизбежном медвежьем импульсе еще в четвертом квартале 4 года, был рост производных валютных резервов.

Асимметрично, спотовые валютные резервы находились в долгосрочном истощении, и это противоречие указывает на то, что провалы быстро покупались и выводились со спотовых бирж. Итак, очевидно, что мы находимся в фазе накопления, то есть бычьих на среднесрочную и долгосрочную перспективу.

Анализ рынка опционов

От: NEDA

В эту пятницу, 28 января, на Deribit истекает срок действия контрактов на биткойн-опционы на сумму около 2.1 миллиарда долларов. Это самый важный срок действия в этом месяце.

Максимальная цена боли составляет 42 тысячи долларов, и коэффициент P/C составляет 0.5. В условиях крайнего страха на рынке и спотовой распродажи трейдеры опционов продавали колл и покупали путы, чтобы застраховаться от возможного падения в связи с предстоящим заседанием ФРС (21 UTC в среду). Коэффициент P/C увеличился с января, что указывает на медвежьи настроения на рынке опционов.