Этот дивиденд в размере 6.6% позволяет нам получать прибыль на фоне падения цен на бензин

Потребитель в США только что получил «повышение зарплаты» на 162 миллиарда долларов, и я уверен, что вы не слышали слово об этом. Сегодня мы собираемся использовать эти «дополнительные» деньги через фонд с доходностью 6.6%, который торгуется по 87 центов за доллар.

Я имею в виду хорошие новости история, о которой мы мало слышали в средствах массовой информации: потребители прикарманивают лишние деньги благодаря недавнему падению цен на бензин.

Это тоже немалая сумма: по словам Марка Занди, главного экономиста Moody's Analytics, американские домохозяйства экономят в общей сложности около 125 миллиардов долларов на каждый доллар, на который падает цена на заправке. А при средних ценах на насосы сейчас около 3.70 доллара за галлон, по сравнению с 5 долларами в июне, мы ожидаем около 162 млрд долларов США быть отброшенным обратно в экономику или вокруг 13 миллиардов долларов в месяц.

Безусловно, не все это является «дополнительными» деньгами для большинства людей. В то время как инфляция в других товарах и услугах набирает обороты, более высокие цены высасывают значительную их часть обратно за дверь.

Но имейте в виду, что размер корпоративной прибыли стремительно растет (независимо от того, как любой из нас может относиться к компаниям, увеличивающим свою прибыль в период высокой инфляции), поэтому эти деньги по-прежнему являются чистым плюсом для акций. Более того, часть этих денег пойдет на новые расходы на основные потребительские товары, такие как продукты более высокого качества, а также на дискреционные покупки.

Тем не менее, два основных ETF, оценивающих эти сектора, Дискреционный ETF iShares для потребителей США (IYC
МГК
) и iShares US Consumer Staples ETF (IYK
ИИК
), упали в течение года, при этом IYK держится лучше, поскольку основные продукты привлекают инвесторов, настроенных на защиту, поскольку опасения по поводу рецессии усиливаются.

Владение здоровым сочетанием этих секторов всегда имеет смысл, особенно в наши дни, поскольку основные продукты помогают укрепить наши инвестиции в период экономического спада, в то время как низкие оценки дискреционных фирм не учитывают миллиарды дополнительных денежных средств, которые есть у потребителей благодаря более низким ценам на газ, недавнему росту заработной платы и оставшейся пандемии. сбережения.

Вы можете получить доступ к обоим секторам, приобретя IYK и IYC. Проблема в том, что вы будете рассчитывать на один только рост цен для вашего дохода, поскольку IYC дает всего 0.6%, а IYK не намного лучше - 1.8%.

«Избиение ETF»— и дешево —CEF Доходность 6.6%

К счастью, есть лучший вариант, который дает нам «все в одном» доступ к экономике США. и платит нам богатые дивиденды в размере 6.6%. Это 11 раз выплаты по IYC и почти в четыре раза больше дивидендов IYK в размере 1.8%. Это также означает, что мы получаем большую часть нашего годового дохода наличными.

Это было бы хорошо зарекомендовавшим себя закрытый фонд (CEF) называется Доверительный фонд дивидендных доходов Габелли (GDV). Взглянув на его 10 крупнейших активов, можно увидеть множество компаний, которые получают прибыль от более высоких расходов на дискреционные товары и основные продукты, такие как онлайн-реклама. Алфавит (GOOGL), Mastercard
MA
(Массачусетс), Майкрософт
MSFT
(MSFT), Sony (SNY) и American Express
AXP
(АКП), а также производитель продуктов питания Mondelez International
MDLZ
(МДЛЗ):

Кроме того, мы получаем опыт управления Марио Габелли, гуру стоимостного инвестирования, который более чем удвоил деньги своих инвесторов за последнее десятилетие с доходностью 124%. Он также увеличил дивиденды фонда на 37.5%, попутно увеличив специальные выплаты. Лучше всего, этот CEF выплачивает дивиденды каждый месяц, в соответствии с нашими счетами.

Такой вид активного управления имеет решающее значение для обнаружения сделок (и предотвращения слабых предприятий и секторов) на панике на рынке, на котором мы находимся, и ETF, управляемые алгоритмами, не могут сравниться с ним.

Теперь поговорим о скидке.

Благодаря недавней распродаже дисконт ГРВ к стоимости чистых активов (СЧА, или разница между стоимостью его портфеля и ценой фонда на открытом рынке) на момент написания этой статьи составляет 13%, что недалеко от минимумов 2022 года. Это означает, что мы, по сути, покупаем этот надежный фонд всего за 87 центов за доллар.

Так что, если вы планируете добавить в свой портфель основные потребительские, дискреционные или просто простые акции S&P 500, GDV определенно стоит посмотреть. Большой дисконт, стабильные ежемесячные дивиденды и активное управление — все это преимущества, которые вы никогда не получите в ETF.

Майкл Фостер является ведущим аналитиком Противоположный взгляд, Чтобы узнать больше идей о доходах, нажмите здесь, чтобы прочитать наш последний отчет «Нерушимый доход: 5 фондовых сделок с надежными 8.4% дивидендами.

Раскрытие: нет