В тщательно отслеживаемом отчете Bank of America «Flow Show» говорится, что управляющие фондами переходят на наличные деньги самыми быстрыми темпами с момента пандемии: на прошлой неделе приток составил 62.1 миллиарда долларов, в то время как данные Refinitv предполагают, что прибыль в четвертом квартале, вероятно, снизится на 0.4% по сравнению с прошлым годом. до $459.6 млрд, взвешенных по акциям.
При чуть более 85% S & P 500 в отчете за октябрьский квартал прибыль, вероятно, вырастет на 4.3% по сравнению с прошлым годом до 464.1 млрд долларов, но без учета энергетического сектора этот показатель снизится до -3.4%.
Тем временем решение Китая удвоить свою политику в области здравоохранения «ноль Covid» продолжает сказываться как на экономике региона в целом, так и на цепочках поставок, поставляющих продукцию в Соединенные Штаты. Китай, по сути, сообщил о первом одновременном снижении как экспорта, так и импорта более чем за два года в прошлом месяце, в то время как Apple AAPL предупредила, что ограничения на ключевом заводе в Чжэнчжоу повлияют на поставки высококачественных iPhone в праздничный квартал.
В преддверии начала торгового дня на Уолл-стрит фьючерсные контракты, привязанные к S&P 500, оцениваются с прибавкой к открытию на 8 пунктов, а контракты, связанные с промышленным индексом Доу-Джонса, оцениваются с повышением на 88 пунктов. Ориентированный на технологии Nasdaq оценивается в скромном росте на 11 пунктов.
Индекс доллара США, который отслеживает курс доллара по отношению к корзине мировых аналогов, снизился на 0.35% до 110.515, в то время как базовая доходность 10-летних облигаций снизилась до 4.171%.
На зарубежных рынках акции Китая показали скромный рост в надежде на то, что ослабление торговых данных вызовет политический ответ Пекина, при этом общерегиональный индекс MSCI ex-Japan вырос на 1.78% к закрытию торгов.
В Европе Stoxx 600 прибавил 0.89%, в то время как британский FTSE 100 снизился на 0.04% в первые часы торгов в Лондоне.
2. — Предстоящая неделя: данные о доходах, выборах и инфляции доступны Промежуточные выборы и инфляция Данные будут определять направление рынка на этой неделе, поскольку инвесторы продолжают искать подсказки относительно того, когда или как Федеральная резервная система завершит свою неустанную серию повышений ставок.
Опросы показывают, что во вторник увеличивается вероятность того, что республиканцы победят как в Палате представителей, так и в Сенате, а ключевые выборы в Джорджии потенциально позволят Республиканской партии удерживать контроль над верхней палатой Конгресса четвертый раз подряд. Такой состав, вероятно, помешает любой бюджетной программе, выдвинутой президентом Джо Байденом в течение последних двух лет пребывания у власти, и, возможно, устранит ключевой рыночный риск, заключающийся в том, что более высокие бюджетные расходы со стороны демократов еще больше усилят инфляционное давление.
На этом фронте ключ индекс потребительских цен данные за октябрь, которые должны быть опубликованы в 8:30 утра в четверг, вероятно, покажут, по крайней мере, умеренное снижение общей инфляции в годовом исчислении, хотя более высокие цены на газ поднимут месячное значение до 0.7%. Согласно прогнозам, значительное снижение цен на подержанные автомобили приведет к сокращению основного компонента примерно до 0.5%.
Относительно спокойная неделя на фронте доходов: 31 компания S&P 500 сообщит об отчетах за сентябрьский квартал, подчеркивает Disney. (DIS и западная нефть (OXY во вторник и Wynn Resorts (WYNN в среду. Разработчики видеоигр Activision (ATVI и Take-Two Interactive (TTWO отчет в понедельник и пятницу соответственно.
3. — Apple сообщает о предупреждении о поставке iPhone Apple (AAPL акции снизились на предрыночных торгах после того, как производитель iPhone предупредил, что ограничения Covid на ключевом заводе в Китае сократят поставки его более дорогих телефонов в преддверии праздничного сезона.
Apple заявила, что завод на 200,000 XNUMX человек в Чжэнчжоу, которым управляет сборщик iPhone Foxconn, «в настоящее время работает со значительно сниженной производительностью» из-за ограничений Covid, введенных на прошлой неделе официальными лицами в Пекине.
В то время Foxconn заявила, что продолжит работу завода в рамках стратегии «замкнутого цикла», когда рабочие остаются на территории до истечения срока действия приказа о блокировке, но могут испытывать трудности с поддержанием уровня производства, поскольку рабочие покинули комплекс ранее на этой неделе перед приказы о закрытии.
«Мы по-прежнему наблюдаем высокий спрос на модели iPhone 14 Pro и iPhone 14 Pro Max. Однако теперь мы ожидаем более низкие поставки iPhone 14 Pro и iPhone 14 Pro Max, чем мы ожидали ранее, и клиентам придется дольше ждать получения своих новых продуктов», — говорится в заявлении компании в конце воскресенья.
Акции Apple были отмечены на 1.05% ниже на предрыночных торгах, что указывает на начальную цену колокола в 136.93 доллара за штуку.
4. — Activision падает из-за сомнений в поглощении Microsoft Activision Blizzard (ATVI акции упали на предрыночных торгах в преддверии отчета о доходах производителя видеоигр за третий квартал после закрытия торгов и отчетов, предполагающих его поглощение Microsoft за 69 миллиардов долларов. (MSFT может быть в опасности.
В воскресенье газета New York Post сообщила, что некоторые инвесторы обеспокоены попытками Microsoft получить одобрение регулирующих органов на сделку, о которой впервые было объявлено ранее в этом году, не оправдали ожиданий Activision.
Под вопросом будущее Call of Duty, самой ценной игровой франшизы группы, которая в настоящее время доступна на консоли Sony PlayStation. По сообщению Post, для того, чтобы сделка с Microsoft заработала, ей, вероятно, потребуется оставить игру исключительно на своей платформе XBox, но это ограничит выбор клиентов и, вероятно, повысит цены, что подтолкнет регуляторов в Великобритании, Европейском союзе и Соединенных Штатах. все они изучают сделку — либо отклоняют ее, либо ищут обещания, что игры будут в свободном доступе.
Тем временем Activision, которая также производит World of Warcraft, Candy Crush и Diablo, скорее всего, сообщит о 10-процентном снижении квартальной выручки за три месяца, закончившихся в сентябре, по сравнению с прошлым годом, с итоговой суммой в 50 центов за единицу продукции. Поделиться.
Акции Activision были отмечены на 0.8% ниже на предрыночных торгах, что указывает на начальную цену в 71.39 доллара за акцию, уровень, который привязывает их примерно на 24% к югу от предложенной Microsoft цены поглощения в 95 долларов за акцию.
5. — Сделки Баффета привели Berkshire Hathaway к солидному росту прибыли в третьем квартале Berkshire Hathaway (BRK.B акции выросли на предрыночных торгах в понедельник после того, как инвестиционная компания, контролируемая инвестором-миллиардером Уорреном Баффетом, сообщила о солидном росте прибыли от своего основного бизнеса, но понесла чистый убыток в размере 2.69 миллиарда долларов, связанный с падением цен на акции, страховыми убытками и ростом инфляции.
Berkshire Hathaway, которым с 92 года управляет 1965-летний Баффет, сообщила о 20-процентном увеличении операционной прибыли — показателе, который он больше всего предпочитает — за три месяца, закончившихся в сентябре, отчасти благодаря прибыли в железнодорожном и коммунальном секторе. и энергетические предприятия.
Однако расходы, связанные с ураганом «Иан», а также более широкая слабость рынка автострахования ударили по подразделению Geico Баффета, которое зафиксировало убыток до налогообложения в размере 759 миллионов долларов, а другие его страховые компании потеряли 962 миллиона долларов.
Баффет и его команда приобрели акций на сумму 3.7 миллиарда долларов в течение третьего квартала, включая его увеличенную долю в Occidental Petroleum, и выкупили акции Berkshire на сумму около 1.05 миллиарда долларов.
«Хотя в 2022 году потребительский спрос на продукты и услуги был относительно высоким, в третьем квартале спрос на некоторые из наших предприятий начал снижаться», — говорится в ежеквартальном отчете Berkshire для Комиссии по ценным бумагам и биржам. «Мы по-прежнему сталкиваемся с негативными последствиями более высоких затрат на материалы, фрахт, рабочую силу и другие затраты».
Акции Berkshire Hathaway класса B были отмечены на 1.54% выше на предрыночных торгах, что указывает на начальную цену $291.90 за штуку.