Qualcomm (QCOM) Инвесторам следует подготовиться к предстоящим непростым месяцам, если верить последней оценке Самика Чаттерджи из JP Morgan.
Из-за ожиданий, что глобальный рынок смартфонов замедлится в этом году из-за замедления потребительских расходов, Чаттерджи ожидает, что снижение прогноза рынка смартфонов приведет к снижению доходов от QTL (лицензирование технологий Qualcomm), а также к «небольшому замедлению» QCT ( технологии qualcomm CDMA) доходы и прибыль.
Это приводит к уменьшению оценок аналитика; прогноз EPS на 22 финансовый год снижен до 11.70 доллара по сравнению с предыдущим 11.95 доллара. Новая цифра также ниже консенсус-прогноза в $11.84.
Смягчив ожидания и став менее оптимистичным по отношению к акциям, Чаттерджи также исключил Qualcomm из списка JP Morgan для аналитиков США.
В завершение всех этих медвежьих событий Чаттерджи также снизил целевую цену с 240 до 205 долларов. Тем не менее, есть потенциал роста на 41% по сравнению с текущими уровнями. Рейтинг аналитиков остается «выше рынка» (т.е. «покупать»). (Чтобы посмотреть послужной список Чаттерджи, нажмите здесь.)
Как показывает бычий рейтинг, на фронте Qualcomm не все так безнадежно. Несмотря на более слабые перспективы смартфонов, на месте Qualcomm — в большей степени, чем у его сверстников — является прогресс, которого чиповый гигант делает в «диверсификации».
«Стремительный рост доли Qualcomm среди OEM-производителей Android-смартфонов в 2022 году, более широкое присутствие смартфонов высокого класса, а также возможность перенаправить поставки на конечные рынки, не связанные с мобильными телефонами, компенсируют более широкое замедление на рынке смартфонов», — говорится в сообщении. — пояснил звездный аналитик.
Таким образом, несмотря на то, что более низкие ожидания QTL — и в некоторой степени также для QCT — являются основным фактором, почему оценки FY23/FY24 также получают стрижку, они по-прежнему остаются выше консенсуса в течение обоих лет. На уровне 12.80 долл. США на 23 финансовый год по сравнению с колл-стрит в 12.59 долл. США и 14.20 долл. США на 24 финансовый год по сравнению с консенсус-прогнозом в 13.33 долл. США.
Итак, это мнение JP Morgan, а что остальные участники рынка думают о перспективах Qualcomm? Основываясь на 12 покупках против 5 удержаний, консенсус-прогноз аналитиков оценивает акции как умеренные покупки. Средняя цель более оптимистична, чем допускает Чаттерджи; при $216.88 эта цифра представляет собой потенциал роста примерно на 59%. (См. прогноз акций Qualcomm на TipRanks)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите TipRanks ' Лучшие акции для покупки, недавно запущенный инструмент, который объединяет все взгляды на акции TipRanks.
Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно аналитику. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/qualcomm-soft-smartphone-outlook-merits-225243785.html.