Стоит ли покупать дом во время рецессии? Плюсы и минусы

Основные выводы

• Возможно, сейчас у нас нет рецессии, но мы переживаем некоторые нетипичные обстоятельства в нашей экономике, особенно на рынке жилья.
• Есть несколько причин, по которым стоит задуматься о покупке дома во время рецессии. Две основные причины — меньшая конкуренция и более низкие цены.
• Есть также несколько потенциальных недостатков, таких как заоблачные процентные ставки, снижение минимального уровня цен и изменение потенциального дохода, если США официально сползут в рецессию.

Когда мы говорим о личных финансах, нам часто нравится мыслить общими правилами. Нам нравятся эти умственные сокращения и стандартизированные ответы, потому что они предлагают, казалось бы, простые решения.

Но на самом деле эмпирическое правило может быть ошибочным в большом проценте случаев. Например, вы не можете ответить на вопрос «Стоит ли покупать дом во время рецессии?» с четким да или нет. Так что большая часть ответа сильно варьируется в зависимости от вашего местоположения, безопасности работы и того, что произойдет в ближайшем будущем, чего никто не может точно предсказать.

Тем не менее, есть несколько полезных способов подумать о том, подходит ли вам покупка дома во время рецессии, учитывая ваши уникальные обстоятельства.

У нас рецессия?

На данный момент Национальное бюро экономических исследований (НБЭИ) не объявило о рецессии, хотя они обычно ждут, пока не объявят даты начала и окончания таких экономических событий.

Мы знаем, что NBER совместно рассматривает следующие факторы, чтобы определить, находится ли экономика в достаточно плохом состоянии, чтобы официально объявить рецессию:

• Безработица
• Данные о рабочих местах вне фермы
• Индекс промышленных цен (IPI)
• Розничные продажи
• Реальный личный доход за вычетом трансфертов (PILT)
• ВВП

В то время как ВВП снизился в первом и втором кварталах 1 года, он снова вырос в третьем квартале 2 года. Уровень безработицы официально вернулся к допандемическому уровню и составил 2022% по состоянию на ноябрь 3 года. за месяц снижение, но они выросли на 2022% в годовом исчислении. Хотя индекс промышленного производства застопорился с апреля 3.7 года, он не резко упал.

Ни один из номеров выглядит все так плохо, но поскольку инфляция высока, и мы все еще имеем дело со странными экономическими обстоятельствами, вызванными пандемией и геополитическим конфликтом, многие люди все еще чувствуют, что с экономикой что-то не так — настолько, что мы вытягивая все разнообразие кризисных прозвищ, таких как «рецессия белых воротничков», «рецессия жилетов Patagonia», а теперь и «Richcession».

ТрикО инвестиционном наборе Global Trends от Q.ai | Q.ai — компания Forbes

Плюсы покупки дома во время кризиса

Некоторые из плюсов покупки дома в ближайшие месяцы, независимо от того, получим ли мы ярлык рецессии или нет, включают:

• Возможное снижение цен на жилье.
• Низкая вероятность попасть в войну торгов.
• Возможность рефинансирования в будущем с более низкими процентными ставками.

Цены на жилье могут снизиться

В период с декабря 2019 года по июнь 2022 года на рынке жилья наблюдался неустойчивый рост, при этом цены на жилье выросли на 45%. Такой огромный рост цен за такой короткий период был беспрецедентным.

Независимо от того, находимся ли мы в рецессии в настоящее время, мы начали видеть цены на жилье снижаются. Падение стоимости жилья на 2.67% в национальном масштабе в период с июля по октябрь 2022 года стало одной из крупнейших корректировок со времен Второй мировой войны. На некоторых рынках (особенно в крупных городах на Западе, жители которых перешли на удаленную работу) цены упали на 5.4%.

Однако эти города — не единственные места, где ожидается снижение. В так называемых «городах пузырчатого бума» может наблюдаться еще больший спад. Когда технические работники переезжали, это места, где они поселились.

Такие места, как Морристаун, Теннесси; Маскегон, Мичиган; По прогнозам Moody's, в Покателло, штат Айдахо, в следующем году цены упадут более чем на 20%, если полномасштабная рецессия действительно проявится.

Не все рынки понесут убытки, но если вы ищете дом в районе, где это происходит, покупка в течение следующего года может означать более низкую цену.

У вас меньше шансов попасть в войну торгов

Безумие последовало во время повального увлечения жильем из-за пандемии. Мало того, что покупатели ввязывались в возмутительные войны за торги, они также отказывались от разумных методов покупки, таких как требование осмотра перед покупкой.

К счастью для покупателей, эти войны торгов поостыли. Это не просто означает, что вы с меньшей вероятностью будете платить за дом цены выше рыночных. Это также означает, что вы можете принимать обоснованные решения, полагаясь на проверки, чтобы предупредить вас о любых потенциальных проблемах с недвижимостью до ее покупки.

Вы можете рефинансировать в будущем

Ставки сейчас достаточно высокие. Хотя в среднем по стране 30-летняя ипотека с фиксированной ставкой снова упала ниже 7% (6.47% на 30 декабря 2022 г.), это число все еще намного выше, чем процентные ставки по ипотеке, которые мы видели в начале 2022 г. , до повышения ставок ФРС, которое началось в марте.

Однако мы можем ожидать, что эти ставки снова понизятся, если ФРС удастся использовать их для снижения инфляции. ФРС заявила, что намерена повышать ставки в течение 2023 года, но после этого может появиться возможность рефинансирования по более низким ставкам.

Минусы покупки дома в кризис

Есть и некоторые потенциальные минусы покупки дома в настоящий момент. Они включают:

• Высокие текущие процентные ставки по ипотеке
• Минимальный уровень снижения цены
• Запасы в настоящее время невелики и в целом во время рецессии
• Отсутствие гарантии работы/дохода, особенно если вы работаете в технологическом секторе

Рецессия не означает автоматически снижение процентных ставок

Если мы сейчас находимся в рецессии, мы переживаем рецессию, когда ставки выше, чем раньше. Рост процентных ставок является основным фактором охлаждения рынка жилья. Так как инфляция все еще такая высокая, мы не видим более низких процентных ставок, которые обычно сопровождают традиционную рецессию.

Рынок жилья в настоящее время имеет пол

Цены на жилье, как ожидается, снизятся в течение следующего года, но есть пол. Большинство экономистов не предсказывают краха в стиле 2008 года. Основная причина этого в том, что просто не хватает доступного инвентаря. Проблема не в том, что американцы не хотят покупать дома. Проблема в том, что они не могут себе этого позволить.

Это означает, что как только цены упадут достаточно низко, спрос все равно будет. Хотя это хорошая новость для нынешних домовладельцев, она ограничивает выгоду сделки, которую вы сможете найти в качестве потенциального покупателя. Маловероятно, что вы найдете инвентарь по ценам до пандемии, даже с учетом текущей тенденции к снижению цен.

Запасы могут быть меньше во время рецессии

Во время рецессии нынешние домовладельцы менее склонны к листингу. Они наблюдают за этими тенденциями в сфере жилья так же, как и покупатели, и многие могут подождать, чтобы выставить свой дом на рынок, пока не появятся более благоприятные условия.

Мы уже видели, как этот сценарий начал разыгрываться в течение последние несколько месяцев.

Ваша ситуация с доходами, скорее всего, изменится во время рецессии

Одним из ключевых индикаторов рецессии является количество безработных. Во время рецессии вы, скорее всего, потеряете работу, что затруднит выплату ипотечного кредита. Возможно, в таких обстоятельствах вы не захотите связывать себя 30-летними финансовыми обязательствами.

Прямо сейчас мы просто не видим данных по безработице, которые указывали бы на рецессию. В целом по рынку труда на каждого безработного открыто 1.7 рабочих места.

Но если вы работаете в определенных секторах, как технология, вы, скорее всего, будете беспокоиться о сохранении своей работы. Хотя этот сектор составляет всего 2% американского рынка труда, если вы работаете в технологической компании, у вас будет больше причин беспокоиться о безопасности своей работы в ближайшем будущем.

Тот факт, что в этом секторе происходят массовые увольнения, может еще больше усугубить непропорциональное падение цен, которое мы наблюдаем в Силиконовой долине и городах, переживающих бум пузырей.

Заключение

Если мы находимся в рецессии, это странно. Традиционные правила, кажется, не применимы к текущим уникальным рыночным обстоятельствам.

Будет ли это хорошее время для покупки дома, будет сильно различаться, в зависимости от того, на каком рынке вы совершаете покупки, вашей готовности подписаться на более высокие ставки в надежде на рефинансирование в будущем и ваша краткосрочная работа. мировоззрение.

В то время как большинство американцев держат подавляющую часть своего состояния в виде собственного капитала, владение недвижимостью — не единственный способ обеспечить финансовое будущее вашей семьи. Вы также можете инвестировать в фондовый рынок, используя один из инструментов Q.ai. Инвестиционные наборы питается от искусственного интеллекта и защищается от этих странных экономических обстоятельств с помощью Защита портфеля. Это также способ сохранить ваши сбережения на авансовый платеж, пока вы ищете подходящую сделку — это также сохраняет ваши деньги ликвидными, чтобы вы могли быстро действовать, когда придет время.

Загрузите Q.ai сегодня для доступа к инвестиционным стратегиям на основе ИИ.