JPM Stock и Morgan Stanley снизились после отсутствия просмотров во втором квартале

JPMorgan (JPM) и расширение Morgan Stanley (MS) сообщил о финансовых результатах за второй квартал перед открытием рынка в четверг, которые оказались намного ниже ожиданий аналитиков. Акции JPM упали почти на 5% после первого звонка, а акции Morgan Stanley упали более чем на 2.5%.

Прибыль JPMorgan на акцию упала на 27% за год до 2.76 доллара, а выручка осталась относительно неизменной на уровне 30.7 миллиарда долларов. Аналитики Уолл-стрит ожидали, что прибыль упадет до 2.92 доллара на акцию по сравнению с прошлогодним периодом в 3.78 доллара. JPMorgan действительно не оправдали оценки доходов, которые, по прогнозам, увеличатся на 4.3% до 31.81 миллиарда долларов. Банк планирует приостановить программу выкупа акций по результатам.

«Экономика США продолжает расти, и как рынок труда, так и потребительские расходы, а также их способность тратить остаются здоровыми», — заявил в своем заявлении генеральный директор Джейми Даймон. Но, по его словам, высокая инфляция, ослабление потребительского доверия, высокие процентные ставки, «небывалое» количественное ужесточение и международные конфликты, вероятно, будут иметь негативные последствия для мировой экономики в будущем.

Валовой доход инвестиционно-банковской деятельности JPMorgan упал на 32% до 788 млн долларов. Резервы на покрытие убытков по кредитам увеличились до 1.1 млрд долларов, включая 428 млн долларов за счет наращивания резервов и 657 млн долларов за счет чистых списаний.

По словам Даймона, в результате недавних стресс-тестов JPM банк будет наращивать капитал и сосредоточится на управлении коэффициентами достаточности капитала. «Чтобы быстро удовлетворить более высокие требования, мы временно приостановили выкуп акций, что позволит нам максимально гибко обслуживать наших клиентов, клиентов и сообщество в широком диапазоне экономических условий».

Общая картина: сегодняшний фондовый рынок

Прибыль Morgan Stanley упала до 1.39 доллара на акцию, что на 25% меньше, чем 1.85 доллара, зафиксированных за период 2021 года. Выручка за год снизилась на 11% до 13.1 миллиарда долларов. Аналитики ожидали, что прибыль на акцию упадет до 1.57 доллара при выручке в 13.4 миллиарда долларов.

«В целом фирма показала хороший квартал в более нестабильной рыночной среде, чем мы видели в течение некоторого времени», — сказал в своем заявлении генеральный директор Джеймс Горман. По его словам, акции и инструменты с фиксированным доходом Morgan Stanley смогли частично компенсировать ослабление инвестиционно-банковской активности. Доходы MS от инвестиционно-банковских услуг упали до 1.2 млрд долларов, что на 55% меньше, чем за год, с 2.5 млрд долларов.

Акции JPM, Анализ акций MS

Как и большинство банковских выпусков, акции Morgan Stanley и JPM торгуются намного ниже недавних максимумов. JPM упал более чем на 58% по сравнению с пиковым значением около 173 пунктов в октябре. Morgan Stanley торгуется на 31% ниже февральского пика.

Как торговать акциями

Вы можете следить за Харрисоном Миллером, чтобы получать больше новостей и обновлений акций в Твиттере. @IBD_Харрисон.