Как ваш кредитный рейтинг влияет на стоимость финансирования автомобиля

Хотя цены на новые автомобили немного снижаются, финансирование покупки автомобиля не становится дешевле.

С Федеральной резервной системой последнее повышение процентной ставки — шестой в этом году — автокредиты могут стать еще дороже. Действия ФРС имеют волновой эффект, обычно вызывая повышение ставок по различным потребительским кредитам и кредитным линиям (и некоторые сберегательные счета).

Согласно недавней оценке JD Power и LMC Automotive, средняя цена нового автомобиля составляет около 45,600 46,173 долларов. Это ниже июльского пика в XNUMX XNUMX доллара.

Больше от Личные финансы:
Как инвесторы могут удержать FOMO в страхе
Советы, которые помогут увеличить зарплату
Вот что нужно для создания богатства

Однако повышение процентных ставок по-прежнему увеличивают общую стоимость для потребителей, которые финансируют их покупку. средняя ставка по автокредитам вырос в среднем с 3.98% в марте до 5.60% в октябре, по данным Bankrate.

И в зависимости от кредитного рейтинга покупателя, ставка может быть двузначной.

«По автокредиту разница между хорошим и плохим кредитом может равняться нескольким сотням долларов в месяц», — сказал Тед Россман, старший отраслевой аналитик Bankrate.

Чем выше ваш кредитный рейтинг, тем ниже процентная ставка, на которую вы можете претендовать. 

Это важное трехзначное число обычно находится в диапазоне от 300 до 850 и используется во всех видах решений по потребительскому кредиту. Кредиторы также обычно используют такую ​​информацию, как ваш доход и другие ежемесячные расходы.

По данным кредитной компании Experian, хороший балл обычно выше 670, очень хороший балл выше 740, а баллы выше 800 считаются исключительными. Результаты ниже 670 считаются удовлетворительными; все, что ниже 580, плохо.

Разница в процентной ставке, доступной по разным кредитным баллам, может быть резкой.

Для иллюстрации: с кредитный рейтинг Согласно последним данным FICO, в диапазоне 720-850 средняя процентная ставка по пятилетнему кредиту на покупку автомобиля в размере 45,000 5.8 долларов США составляет чуть менее 865%. Это означает ежемесячные платежи в размере 6,890 долларов, а сумма процентов, которые вы будете платить в течение срока кредита, составит XNUMX долларов.

Сравните это с тем, что заплатил бы человек, чей кредитный рейтинг находится между 660 и 689. Тот же самый кредит (45,000 9.4 долларов США на пять лет) будет предоставлен со средней ставкой почти 942%, что приведет к ежемесячным выплатам в размере 11,514 долларов США и XNUMX XNUMX долларов США в виде процентов в течение срока действия кредита. (См. таблицу ниже для других кредитных рейтингов.)

Хотя трудно понять, какой кредитный рейтинг будет использоваться кредитором — у них есть варианты — общая цель избежать ошибок в вашем кредитном отчете помогает вашему счету, независимо от конкретного используемого, говорят эксперты.

«Многие советы по созданию кредита больше похожи на марафон, чем на спринт: вовремя оплачивайте счета, держите свои долги на низком уровне и покажите, что вы можете успешно управлять различными типами кредитов с течением времени», — сказал Россман.

«Тем не менее, есть некоторые вещи, которые вы можете сделать, чтобы быстро улучшить свой результат», — сказал он.

Его главный совет? Снизьте коэффициент использования кредита. «Это сумма кредита, которую вы используете на своих кредитных картах, разделенная на ваш кредитный лимит», — сказал Россман.

Он сказал, что даже если вы ежемесячно погашаете свои долги, фирмы, предоставляющие кредитную отчетность — Experian, Equifax и TransUnion — часто получают данные о балансе до того, как вы его оплатили.

«Обычно об этом сообщается на дату выписки, поэтому подумайте о том, чтобы сделать дополнительный платеж в середине месяца и / или попросить более высокий кредитный лимит, чтобы снизить коэффициент», — сказал Россман.

Кроме того, он сказал, убедитесь, что в вашем кредитном отчете нет ошибок.

Чтобы проверить наличие ошибок и получить представление о том, что увидят кредиторы, если они вытащат ваш кредитный отчет, вы можете получить бесплатную копию от каждой из трех крупных фирм кредитной отчетности. Эти отчеты доступны бесплатно еженедельно до конца следующего года.