Как найти лучшие взаимные фонды сектора 1Q23

С постоянно растущим списком взаимных фондов с похожим звучанием поиск лучших становится все более сложной задачей. Как инвесторы могут изменить шансы в свою пользу?

Не доверяйте ярлыкам взаимных фондов

Существует не менее 152 различных взаимных фондов Technology и не менее 627 взаимных фондов в одиннадцати секторах. Нужны ли инвесторам более 57 вариантов выбора в среднем для каждого сектора? Насколько разными могут быть взаимные фонды?

Эти взаимные фонды 152 Technology сильно отличаются друг от друга. Имея от 23 до 373 вкладов, многие из этих взаимных фондов имеют совершенно разные портфели с разными профилями рисков и прогнозами результатов.

То же самое верно и для взаимных фондов в любом другом секторе, поскольку каждый из них предлагает совершенно разное сочетание хороших и плохих акций. Energy занимает первое место по выбору акций. Коммунальные услуги занимают последнее место.

Как избежать аналитического паралича

Я думаю, что большое количество отраслевых взаимных фондов больше вредит инвесторам, чем помогает. Вручную проводить глубокий анализ для каждого фонда просто нереально. В результате инвесторы проводят недостаточный анализ и упускают выгодные возможности. Анализ взаимных фондов с должным усердием гораздо сложнее, чем анализ акций, потому что это означает анализ всех вложений в каждый взаимный фонд. Как указано выше, в одном взаимном фонде может быть до 373 акций или более.

На рис. 1 показаны взаимные фонды с самым высоким рейтингом для каждого сектора.

Рисунок 1. Лучший взаимный фонд в каждом секторе

* В рейтинг Best Mutual Funds не входят фонды с общими чистыми активами (TNA) менее 100 миллионов долларов США из-за недостаточной ликвидности.

Источники: New Constructs, LLC и документы компании.

Среди взаимных фондов на рисунке 1 BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) занимает первое место в общем зачете, Fidelity Select Banking Portfolio (FSRBX) занимает второе место, а Schwab Health Care Fund (SWHFX) занимает третье место. Фонд Gabelli Utilities Fund (GAUIX) занимает последнее место.

Как избежать «внутренней опасности»

Почему вам нужно знать авуары взаимных фондов, прежде чем покупать?

Вы должны быть уверены, что не покупаете фонд, который может взорваться. Покупка фонда без анализа его активов подобна покупке акций без анализа их бизнеса и финансов. Какими бы дешевыми они ни были, если он держит плохие акции, показатели взаимного фонда будут плохими.

ВЫПОЛНЕНИЕ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ФОНДА – КОМИССИИEES
= ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ФОНДОВ

Если бы только инвесторы могли найти фонды с рейтингом их активов

BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) — это не только взаимный фонд Energy с самым высоким рейтингом, но и в целом отраслевой взаимный фонд с самым высоким рейтингом из 627 отраслевых взаимных фондов, которые я освещаю.

Худшим взаимным фондом на Рисунке 1 является Gabelli Utilities Fund (GAUIX), который получает непривлекательный рейтинг. Можно было бы подумать, что поставщики взаимных фондов могли бы добиться большего успеха в этом секторе.

Раскрытие информации: Дэвид Трейнер, Кайл Гуске II и Итало Мендонса не получают вознаграждения за то, чтобы писать о какой-либо конкретной акции, секторе или теме.