Как победить страх и получить 7%+ дивидендов от акций голубых фишек

Нам нужно поговорить об ошибке почти каждую зарабатывает инвестор, и сегодня в эту ловушку особенно легко попасть.

Это означало бы, что заголовки подталкивают нас к принятию инвестиционных решений из страха. Ниже мы рассмотрим сценарий, в котором это могло привести к 30% убытков и упущенной прибыли за последние 12 месяцев. И это еще до того, как мы даже рассмотрим дивиденды, которые остались бы на столе.

Как если вы позволите инфляционным страхам поколебать вас, это может стоить вам больших денег

Давайте рассмотрим сегодняшнюю инфляционную панику, которая кажется новой, но на самом деле год назад она только начала появляться в новостях. В то время многие люди продавали (или, по крайней мере, сокращали) свои акции, опасаясь, что растущие цены побудят Федеральную резервную систему действовать агрессивно в отношении ставок, выбивая при этом ноги из-под ног фондовому рынку.

Представьте себе, что в начале 2021 года наш гипотетический инвестор поддался этим страхам и перешел в наличные. Даже несмотря на тяжелое начало 2022 года, рынок упустил бы хорошую прибыль.

И это только из самого индекса. Если бы наш инвестор был чрезмерно представлен в некоторых крупнейших компаниях из индекса S&P 500, он, вероятно, упустил бы еще больше: Apple (AAPL), Amazon (AMZN), Microsoft (MSFT), Alphabet (GOOGL) и Тесла (ТСЛА), например, с начала 22 года средний прирост составил 2021%.

Тогда есть фактическая инфляция, которую следует учитывать. В феврале цены выросли на 7.9% в годовом исчислении. Таким образом, если бы наш панический продавец вышел в наличные в январе 2021 года, их пакет сегодня стоил бы на 7% меньше из-за роста цен. Таким образом, они не только упустили 15% или 22% прибыли, но и упустили то, что их деньги теперь будут стоить более чем на 7% меньше, чем год назад.

Это означает, что до 30% потерянных денег при продаже из-за инфляции, не считая пропущенных дивидендов! (Наши дивиденды — важная причина, почему мы Инсайдер CEF участники продолжают инвестировать, несмотря на рыночные катаклизмы: на момент написания этой статьи фонды акций нашего портфеля приносят в среднем огромную прибыль в 9.6%. Это позволяет нам продержаться и собирать выплаты, пока буря не пройдет.)

Так называемые «инфляционные хеджирования» терпят неудачу

Вместо того, чтобы обращаться к наличным деньгам, инфляция часто побуждает инвесторов использовать популярный метод хеджирования инфляции — облигации TIPS («TIPS» означает «Казначейские ценные бумаги, защищенные от инфляции» и представляют собой тип государственных облигаций, напрямую связанных с инфляцией). По сути, федеральное правительство обещает платить вам процентную ставку, которая повышается при росте инфляции, поэтому, если цены вырастут, увеличится и ваш доход.

Инвесторы, которые отказались от акций и вместо этого перешли на TIPS, в конечном итоге потеряли 1,071 доллар на каждые вложенные 10 тысяч долларов. Таким образом, переход на TIPS для защиты ваших средств от инфляции был лучше, чем полностью использовать наличные, но хуже, чем придерживаться акций.

Ваш лучший ход: акции с акциями, получение дивидендов более 7% с CEF

Как мы отмечали выше, основная часть роста индекса S&P 500 была сосредоточена на небольшом количестве крупных компаний, которые добились сильного роста в прошлом году. А теперь, из-за недавнего отката, те же самые акции немного откатились, что дает нам хорошую точку входа.

И, конечно же, мы, поклонники CEF, знаем, что можем получить эти акции с приятной «двойной скидкой», если покупаем их через наши любимые фонды!

Взять, к примеру, Фонд диверсифицированных акций Адамса (ADX), долго Инсайдер CEF держа. Его четыре крупнейшие инвестиции — это четыре из пяти крупнейших компаний из индекса S&P 500 (Tesla — единственная из них, но она фигурирует как 18-я по величине инвестиция фонда). Другие топ-10 холдингов ADX — это американские компании с солидной репутацией, входящие в число «голубых фишек», в том числе UnitedHealth Group (UNH), NVIDIA (NVDA), Банк Америки (BAC) и Беркшир Хэтэуэй (BRK.B).

Эти акции обеспечили уверенный рост ADX за последнее десятилетие, легко затмив S&P 500 и значительно превзойдя TIPS.

ADX торгуется с дисконтом 14% к NAV, а это означает, что мы можем купить все эти великие компании по 86 центов за доллар. И когда инвесторы поймут, что ADX сокрушил рынок, выплачивая дивидендную доходность более 7% в течение каждого из последних пяти лет, эта скидка обязательно исчезнет, ​​что даст нам больше прибыли в дополнение к и без того сильным показателям портфеля этого фонда.

Майкл Фостер является ведущим аналитиком Противоположный взгляд, Чтобы узнать больше идей о доходах, нажмите здесь, чтобы прочитать наш последний отчет «Нерушимый доход: 5 фондовых сделок с надежными 7.5% дивидендами.

Раскрытие: нет