Как в США облагается налогом прирост капитала от паевых инвестиционных фондов

Если вы владеете взаимными фондами, которые не находятся на необлагаемом налогом счете, заполнение формы 1040 может показаться сложной задачей. Иногда в формах присутствует пугающий набор правил и расчетов. Как бы то ни было, существует несколько способов сделать ваши инвестиции в паевые инвестиционные фонды эффективными с точки зрения налогообложения.

Фондовые фонды

Существует разница между налоговым обязательством для фонда акций и фонда облигаций. Фонды акций, если они торгуют акциями-компонентами, облагаются налогом на прирост капитала. Они также выпускают распределения, которые также облагаются налогом.

Для прироста капитала существует две ставки: краткосрочная (менее одного года) и долгосрочная (для активов, удерживаемых более одного года). Долгосрочный прирост капитала меньше, максимум 20%. Большинство людей платят по ставке 15% или 0%. Краткосрочная прибыль облагается налогом как обычный доход.

Фонды акций иногда производят распределения, и это могут быть дивиденды или просто прибыль от продажи акций; в первом случае они могут облагаться налогом по ставке долгосрочного прироста капитала. Распределения фонда облагаются налогом независимо от того, возвращаются ли деньги в большее количество акций фонда. И, конечно же, есть налоги, если паи фонда продаются с прибылью (или вычеты, если есть убыток).

Облигационные фонды

Фонды облигаций немного отличаются. Полученные проценты облагаются налогом как обычный доход. Но есть некоторые дополнительные недостатки, зависящие от типа фонда облигаций, который вы покупаете. Например, существуют не облагаемые налогом фонды муниципальных облигаций, но, как правило, налоговые льготы применяются только в том случае, если вы проживаете в том же штате, в котором были выпущены эти облигации.

В большинстве случаев фонды муниципальных облигаций не облагаются налогом на федеральном уровне, в то время как федеральный долг (например, фонд казначейских векселей) освобождается от подоходного налога штата, но по-прежнему облагается налогом на федеральном уровне.

Международные фонды

Это подводит нас к третьей категории фондов — международным. Иногда международные фонды не облагаются налогом из-за иностранного налогового кредита. Чтобы избежать двойного налогообложения людей, Служба внутренних доходов (IRS) разрешает кредиты на уже уплаченные иностранные налоги. Это может сделать их хорошим диверсификатором и защитой от налогов. Однако важно внимательно посмотреть, какие страны охватывают фонды. В странах, заключивших соглашение об избежании двойного налогообложения с США, вы можете облагаться налогом дважды.

Налоговая эффективность

Несмотря на то, что налоговые правила сложны для фондов, эффективность налогообложения все же может быть максимальной. Во-первых, сведите к минимуму торговлю. Фонд, который много торгует, будет платить больше налогов, и точка. Полезной стратегией является размещение средств на облигации, например, на счете 401(k) или индивидуальном пенсионном счете (IRA), в то время как фонды акций хранятся на налогооблагаемом счете. Причина в том, что распределения по облигационным фондам облагаются налогом по любой ставке, применимой к вашему доходу, а это означает, что каждый год будет налоговый удар.

Также нет гарантии, что фонды акций превзойдут фонды облигаций (или наоборот) или что процентные ставки останутся такими же низкими, как они есть, поэтому самое простое — отложить уплату налогов до тех пор, пока вы не снимете деньги.

В то же время фонды акций облагаются налогом по ставке прироста капитала, которая в большинстве случаев ниже, чем ставка обычного дохода. Это означает, что на самом деле лучше каждый год платить меньшую ставку, чем большую ставку с дохода от продажи акций фонда в будущем. 

Одним из типов индексных фондов является биржевой фонд (ETF). ETF могут оказаться более эффективными с точки зрения налогообложения, потому что ETF, который перебалансируется, не должен будет платить те же налоги, что и взаимный фонд. На практике управляющие фондами почти всегда сначала продают акции с самой высокой базисной стоимостью, а это означает, что они избавляются от тех вещей, которые убыточны или приносят меньше денег, и платят меньше за прирост капитала.