Для Уоррена Баффета Apple — его новая кола-кола, поскольку икона инвестиций заработала 100 миллиардов долларов за шесть лет.

Недавний успех Уоррена Баффета в результате его крупной ставки на Apple вызывает сравнения с величайшей инвестицией легенды всех времен — Coca-Cola.

Berkshire Hathaway начала покупать акции Apple в 2016 году и к середине 5 года приобрела 2018% акций производителя iPhone стоимостью 36 миллиардов долларов. По мере того, как цена акций технологического гиганта взлетела до небес, стоимость ставки Баффета выросла до более чем 160 миллиардов долларов, что принесло его доход более 100 миллиардов долларов на бумаге всего за шесть лет.

Очень прибыльная инвестиция напомнила некоторым наблюдателям за Баффетом Coca-Cola, старейшую и самую длинную позицию по акциям Оракула Омахи. Акции потребительского гиганта выросли более чем на 2,000% с тех пор, как Баффет начал покупать в 1988 году, и это по-прежнему четвертая по величине позиция Berkshire с 400 миллионами акций.

«У Баффета есть момент Coca Cola в Apple», — сказал Билл Смид, главный инвестиционный директор Smead Capital Management и акционер Berkshire. «Они оба сильно подорожали за первые пять-семь лет, когда он ими владел».

Инвестирование в такие высокопоставленные компании, как Apple, казалось бы, противоречит известным принципам стоимостного инвестирования Баффета, но этот необычный шаг оказался его лучшим вложением за последнее десятилетие. Доля Apple также сыграла решающую роль в том, чтобы помочь Berkshire пережить пандемию коронавируса, поскольку другие столпы ее бизнеса, включая страхование и энергетику, сильно пострадали.

91-летний инвестор стал настолько большим поклонником Apple, что теперь считает технологического гиганта одним из «четырех гигантов», управляющих его конгломератом, состоящим в основном из компаний старой экономики, которые он собрал за последние пять десятилетий.

Apple «без сомнения, стала хоумраном для Berkshire», — сказал Джеймс Шанахан, аналитик Berkshire в Edward Jones. «Баффет приобрел большую часть позиции по средней цене около одной четверти текущей рыночной цены».

Стратегия Apple по обратному выкупу акций также позволяет увеличить долю собственности конгломерата с каждым долларом прибыли производителя iPhone. Berkshire сократила эту позицию, но ее доля все же выросла с 5.27% в конце 2020 года до 5.43% в конце прошлого года.

Конгломерат также получал регулярные дивиденды от технологического гиганта на протяжении многих лет, в среднем около 775 миллионов долларов в год.

Если взять за основу то, что сказал Баффет, когда он впервые купил акции Coca-Cola, нетрудно догадаться, что инвестор в Apple надолго.

«В 1988 году мы сделали крупные покупки Federal Home Loan Mortgage и Coca Cola. Мы рассчитываем держать эти ценные бумаги в течение длительного времени», — написал Баффет в своем ежегодном письме за 1988 год. «На самом деле, когда мы владеем частями выдающихся предприятий с выдающимся менеджментом, наш любимый период владения — навсегда. Мы прямо противоположны тем, кто спешит продать и зафиксировать прибыль, когда компании работают хорошо…»