Не боритесь с ФРС: продайте эти акции сейчас

На бычьем рынке мы покупаем на спадах. На медвежьих рынках мы продаем рипы.

Начиная с весны 2020 года и до 2021 года, мы, дивидендные инвесторы, оставались в режиме «покупать на падении». Конечно, 2020 год казался странным временем для инвестиций. Но Федеральная резервная система прикрывала нас.

Черт возьми, инсайдеры ФРС знали это. В конце февраля 2020 года вице-председатель Ричард Кларида продал акций на сумму более 1 миллиона долларов и купил их через несколько дней, накануне некоего «объявления центрального банка».

Воззвание? Что ФРС была готова напечатать столько денег, сколько нужно! Конечно, для того, чтобы запустить фондовый рынок (ха!) и защитить экономику США.

Вот почему акции взлетели в течение следующих 21 месяца. ФРС наводнила финансовую систему ликвидностью. Цены на акции снова взлетели.

ФРС напечатала более 4 триллионов долларов

Более того, эти инсайдеры долгое время находились на одном рынке! Мы полагали, что они будут продолжать печатать деньги до тех пор, пока у них есть длинные позиции по акциям. Таким образом, мы остались на их стороне торговли.

Затем что-то случилось на пути к денежному раю. Рассказы о торговле чиновников ФРС вызвали общественное возмущение. И, как отмечает аналитик Джим Бьянко, Чиновники ФРС были вынуждены прекратить торговлю своими публичными счетами на максимумах рынка.

Эти ребята ушли как раз вовремя, чтобы ФРС перестала печатать деньги и начала поглощать собственную ликвидность. Отмена финансовых стимулов — плохая новость для цен на активы.

Эти чиновники ФРС сейчас в финансовом отношении находятся в стороне. И вдруг им наплевать на инфляцию!

Их замедление огромного денежного принтера агентства уже заставило более широкий фондовый рынок, гм, исправиться. Но настоящая столичная чистка еще впереди. Предполагается, что ФРС снимет со своего баланса 1 или 2 триллиона долларов по курсу 95 миллиардов долларов в месяц!

Как мы думаем, что это пойдет?

Далее: похмелье

Если вы являетесь моим подписчиком премиум-класса, вы знаете, что мы улучшаем наши позиции вместе с этими чиновниками ФРС. Замедление денежного принтера послужило нам сигналом к ​​фиксации прибыли.

Но, говоря прямо, мы могли видеть, как S&P 500 проигрывает. другой 15% отсюда. Так что нам нужно продолжать продавать рипы и переворачивать любой из вчерашний победители дивидендов, которые мы еще не продали.

B&G Foods (BGS) является примером дивидендных акций, которые мы продали бы на следующем разрыве.

(А на медвежьих рынках всегда резкое ралли за углом. Это то, что удерживает инвесторов «покупай и надейся» в игре, несмотря на боль.)

Раньше я ненавидел БГС. Потом он мне нравился несколько месяцев (когда мир перевернулся). Теперь мне это снова не нравится.

До 2020 года я подшучивал над BGS за его выбор консервов и замороженных продуктов. У плательщика дивидендов были трудные пять лет, но все быстро изменилось, когда мы все застряли дома. Кладовая и морозильная камера вернулись, а горячие бренды B&G 1990 года вернулись на бис в 2020 году.

My Дивидендный свинг-трейдер абоненты купили BGS и его доходность 7.9%. Мы держали его несколько месяцев и продали с быстрой прибылью в 13%, что в годовом исчислении составило 29%!

Когда рестораны начали открываться, мы не хотели больше наполнять свои портфели замороженным горошком. Это была аккуратная сделка, но пора двигаться дальше.

Общая доходность BGS все еще выглядит интригующе на уровне 7.1% сегодня. Но «пиковая заморозка» позади. Мы с женой должны были сделать заказ, чтобы взять детей завтракать прошлое воскресенье. Это не те акции, которыми можно владеть на этом медвежьем рынке.

Бретт Оуэнс - главный инвестиционный стратег Противоположный взгляд, Для более великих идей дохода, получите бесплатную копию своего последнего специального доклада: Ваш пенсионный портфель: огромные дивиденды — каждый месяц — навсегда.

Раскрытие: нет