Инвесторам будет интересно узнать, воспользовалась ли Berkshire Hathaway (тикер: BRK/A, BRK/B) падением фондового рынка во втором квартале, чтобы увеличить свой портфель акций на 390 миллиардов долларов. Цифры должны быть доступны вместе с подробностями, которые могут помочь инвесторам оценить стоимость акций, когда Berkshire опубликует свои результаты за второй квартал 6 августа.
Увеличила ли Berkshire свою огромную долю в
Apple
(AAPL) в этот период также получит много внимания. Berkshire во главе с Баффетом купила около трех миллионов акций производителя iPhone в первом квартале, когда они упали до 150 долларов. Акции торговались всего за 130 долларов во втором квартале, что дало Баффету потенциальную возможность увеличить крупнейшую инвестицию в акционерный капитал Berkshire.
В конце первого квартала Berkshire владела 911 миллионами акций Apple, и в настоящее время эта доля составляет около 148 миллиардов долларов, а Apple в последнее время выросла до 162 долларов. Общие покупки и продажи акций, а также инвестиции Berkshire в Apple будут раскрыты в ежеквартальном отчете Berkshire за 10-Q, который обычно публикуется одновременно с отчетом о прибылях и убытках компании.
Berkshire увеличила свою долю в
Западная Нефть
(OXY) во втором квартале и в настоящее время владеет энергетической компанией на сумму около 12 миллиардов долларов, как показывают документы Berkshire.
У конгломерата достаточно средств для покупки акций, учитывая, что по состоянию на 106 марта на его балансе было 31 миллиардов долларов наличных денег и их эквивалентов. Покупки акций превысили продажи примерно на 41 миллиард долларов в первом квартале, что сократило его денежный баланс с примерно 147 миллиардов долларов в конец 2021 года.
Акции Berkshire класса A, которые сейчас стоят 451,700 XNUMX долларов, в этом году почти не изменились, опередив
S & P 500
,
что составляет около 13%. Акции Berkshire, однако, упали на 17% с рекордного максимума конца марта в $544,000 300.60. Акции Berkshire класса B торгуются по $XNUMX.
Уолл-стрит также сосредоточится на выкупе акций Berkshire, который замедлился в этом году по сравнению с быстрыми темпами в 2021 году.
В первом квартале Berkshire выкупила акции на 3.2 миллиарда долларов. Общая сумма, вероятно, составила от 1 до 2 миллиардов долларов во втором квартале до середины июня, исходя из Баррон расчет, полученный на основе подачи Баффетом его доли в компании после внесения им крупных ежегодных благотворительных взносов. Berkshire раскроет информацию о выкупах за весь квартал в рамках отчета о прибылях и убытках.
В течение 2021 года Berkshire выкупила свои акции со скоростью около 7 миллиардов долларов в квартал. Баффет заботится о цене; компания не выкупала акции в апреле, когда акции были близки к годовым максимумам, сказал он на ежегодном собрании Berkshire 30 апреля.
Инвесторы интересуются обратным выкупом Berkshire как показателем того, считает ли Баффет акции недооцененными. В течение первого квартала Баффет чувствовал, что на фондовом рынке есть лучшие возможности.
Прибыли Berkshire также имеют значение, хотя инвесторы не обращают особого внимания на квартальные результаты, потому что Баффет регулярно советует смотреть на прибыль в более долгосрочной перспективе. Ожидается, что операционная прибыль вырастет примерно на 25% до $5,393 XNUMX на акцию класса А во втором квартале. Инвесторы будут внимательно следить за любым ослаблением бизнеса Berkshire, связанного с жильем, а также за любыми комментариями компании об экономике.
Компания, вероятно, сообщит об убытках во втором квартале из-за падения на фондовом рынке, которое привело к снижению огромного портфеля акций Berkshire. Бумажные прибыли и убытки по портфелю, который на 390 марта составил 31 миллиардов долларов, отражены в отчете о прибылях и убытках Berkshire.
Падение портфеля акций, вероятно, также означало снижение акционерного капитала или балансовой стоимости Berkshire во втором квартале. Аналитик Edward Jones Джеймс Шанахан оценивает стоимость бумаг Berkshire на 30 июня примерно в $316,500 8, что на 345,000% меньше, чем $31 342,000 на 30 марта. Балансовая стоимость, однако, вероятно, в последнее время выросла из-за ралли фондового рынка в июле; По оценкам Шанахана, балансовая стоимость составит около XNUMX XNUMX долларов США на XNUMX сентября, исходя из недавней стоимости портфеля акций.
Акции Berkshire торгуются в 1.4 раза больше расчетной балансовой стоимости на 30 июня и в 1.3 раза выше прогнозируемой балансовой стоимости на 30 сентября, но последняя цифра является более актуальной. Соотношение цена/балансовая стоимость за последние годы увеличилось в среднем в 1.4 раза, что говорит о том, что сейчас акции Berkshire недооценены.
Напишите Эндрю Бэри по адресу [электронная почта защищена]