Легко закружиться, когда рынки движутся в нескольких направлениях одновременно. Сумасшедшие тенденции, которые мы наблюдали в последние недели, стали рецептом замешательства: медвежий тренд превратился в бычье ралли, инфляция достигла пика более чем за 40 лет, а затем отступила, Федеральная резервная система произвела одно из самых агрессивных повышений ставок за всю свою историю. истории, прежде чем озвучить мирную ноту.
Для среднего инвестора проложить курс через эти воды — непростая задача. Именно в такое время советы экспертов могут дать более ясную картину. Вряд ли кто-нибудь на улице пользуется большим уважением, чем миллиардер Стив Коэн.
Легендарный сборщик акций превратил Point72 в гиганта индустрии хедж-фондов с общим объемом активов под управлением более 26 миллиардов долларов. Используя так называемый мультистратегический подход, который включает в себя инвестиции на фондовом рынке, а также глобальные инвестиции в несколько классов активов одновременно на основе макроэкономических тенденций, Коэн считается одним из лучших в своем бизнесе.
Помня об этом, мы открыли База данных TipRanks чтобы получить информацию о двух недавних новых должностях Коэна. Это акции с рейтингом «покупать» — и, что, возможно, более интересно, обе они являются сильными плательщиками дивидендов, а годовая доходность превышает 5%. Мы можем обратиться к аналитикам Уолл-стрит, чтобы узнать, что еще могло привлечь внимание Коэна к этим акциям.
Недвижимость Хайвудс (привет Вт)
Начнем с неудивительного члена «клуба высокодоходных дивидендов» компании Highwoods Properties. Эта компания представляет собой инвестиционный фонд недвижимости (REIT), базирующийся в Роли, Северная Каролина, и владеет портфелем недвижимости в лучших деловых районах (BBD) развивающихся городских районов солнечного пояса: Атланта, Шарлотта, Нэшвилл, Орландо, Роли, Ричмонд и Тампа. Кроме того, у Highwoods также есть недвижимость в Питтсбурге, штат Пенсильвания. Компания владеет, развивает, сдает в аренду и управляет своей недвижимостью и может похвастаться более чем 27.4 миллиона квадратных футов полезной площади с заполняемостью 91.1%.
Эта недвижимость приносила Хайвудсу стабильно высокие доходы. По последним данным, выручка компании во 203.8 квартале 2 года составила $22 млн, что на 9.8% больше, чем в прошлом году. Эта линия доходов обеспечила чистую прибыль в размере $50.5 млн, или 48 центов на разводненную акцию. На конец квартала Highwood владела чистыми активами в сфере недвижимости на сумму 4.9 миллиарда долларов, а также денежными и ликвидными активами на сумму 25 миллионов долларов.
Прибыль и активы вместе обеспечили дивиденды компании. В конце июля компания Highwood объявила о выплате дивидендов по обыкновенным акциям в размере 50 центов на акцию с выплатой 13 сентября. Это пятый квартал подряд с дивидендами на этом уровне, что в годовом исчислении составляет даже 2 доллара и дает доход выше средняя доходность 5.6%. Эта доходность почти в три раза превышает средний показатель среди компаний, котирующихся на S&P, и достаточно высока, чтобы обеспечить некоторую защиту от инфляции.
Все это делает акции интересными, в то время как игра в обороне набирает силу, и ясно, что Коэн с этим согласится. Его фирма открыла свою позицию в HIW, купив 103,061 3.56 акцию. Сейчас эта доля стоит $XNUMX млн.
К чему все это сводится, резюмирует аналитик Baird Дэйв Роджерс, который пишет: «Мы ожидаем, что акции HIW окажутся лучше, чем акции группы Underweight Office, учитывая более ограниченное участие компании в привлечении высокотехнологичных арендаторов, расширяющихся, четкую видимость потребностей в повторной аренде и здоровый баланс. Лизинг в 3К22 продвигается хорошо для компании, и ее планы развития имеют ограниченный риск или, по крайней мере, устраняют разрыв в поставках, выходящий за рамки наших представлений о сроках рецессии. Обновление портфеля и стратегические операции должны ограничить рост FFO, но HIW должен обеспечить солидную относительную краткосрочную прибыль с поправкой на риск».
Роджерс далее присваивает HIW рейтинг «лучше рынка» (то есть «покупать»), а также целевую цену в 43 доллара, что предполагает потенциал роста примерно на 25% в течение года. (Чтобы посмотреть послужной список Роджерса, нажмите здесь.)
Хотя Роджерс открыто настроен оптимистично, Уолл-стрит в целом неоднозначно, хотя и в некоторой степени позитивно, относится к этим акциям. 10 недавних обзоров аналитиков разделились посередине: 5 «Покупать» и 5 «Держать» при консенсус-рейтинге «Умеренная покупка». Акции торгуются по цене $34.53, а их средняя целевая цена в $38.78 предполагает потенциал роста примерно на 10% в следующем году. (См. прогноз акций HIW на сайте TipRanks.)
Радость (YY)
Что касается второго выбора Коэна, мы обратимся к китайскому цифровому рынку. Знаменитый сложный язык и авторитарное правительство в совокупности удерживают цифровой мир Китая в изоляции от Запада, но городское население страны составляет 800 миллионов человек, общая численность населения составляет 1.4 миллиарда человек, а также «цифровое» население подключенных к Интернету пользователей. более 1 млрд. По масштабам китайская интернет-сцена заслуживает второго взгляда со стороны инвесторов.
На этой интернет-сцене JOYY является крупной компанией в области социальных сетей, управляющей несколькими брендами, которые объединяют пользователей с помощью видеоформатов. Бренды компании включают в себя программу прямых трансляций Bigo Live, поставщика короткометражных видео Likee и платформу многопользовательских социальных игр Hago.
JOYY сообщит результаты за 2К22 в конце этого месяца, но мы можем получить представление о тенденциях компании, посмотрев на цифры за 1К22. Выручка JOYY составила $623.8 млн, что на 3% меньше, чем в прошлом году. Тем не менее, чистая прибыль, рассчитанная без учета GAAP, составила $20.9 млн, что значительно превышает чистый убыток в $24.1 млн, зарегистрированный в первом квартале предыдущего года. Этот поворот был связан с увеличением валовой прибыли, более дисциплинированными маркетинговыми усилиями и общим улучшением операционной эффективности.
Помимо повышения операционной эффективности, JOYY накопила «военный сундук» денежных средств на общую сумму более 4.47 миллиарда долларов. Компания также имеет положительную операционную прибыль, заработав $592 млн денежных средств от операционной деятельности в первом квартале.
Став прибыльной и накопив много денег, JOYY теперь имеет прочную базу для выплаты дивидендов. Компания выплачивает 51 цент на обыкновенную акцию, причем последний платеж был отправлен 6 июля. Годовая выплата в размере 2.04 доллара дает высокую доходность в 7.25%, что значительно превышает среднюю дивидендную доходность в 3 раза.
Стив Коэн показал, что его впечатляют качества JOYY, и он сделал это, сделав крупную покупку. Его фирма приобрела 198,000 5.3 акций YY, создав первоначальную позицию, которая теперь стоит XNUMX миллиона долларов.
5-звездочный аналитик Фавн Цзян, из Benchmark, также считает себя фанаткой. Цзян видит в компании явную привлекательность для стоимостных инвесторов. Аналитик говорит, что YY — это «сильная денежная игра», и пишет: «YY в настоящее время имеет баланс денежных средств в размере 43 долларов США на акцию и может увеличить свой баланс денежных средств до ~ 70 долларов США на акцию после завершения продажи YY Live (ожидается одобрение регулирующих органов). Компания опубликовала планы совокупного выкупа акций на сумму $1.2 млрд в 2021 году (при этом выкуп на сумму $316 млн был осуществлен в 1К22). YY выплачивает ежеквартальные дивиденды с годовой дивидендной доходностью 5%. Группа стала прибыльной в 21 финансовом году, что эффективно уменьшило опасения по поводу потенциального сжигания денежных средств».
Это бычья позиция, и Цзян рекомендует покупать акции. Цзян подтверждает это, установив целевую цену в 62 доллара, что указывает на уверенность в надежном годовом потенциале роста в 131%. (Чтобы посмотреть послужной список Цзяна, нажмите здесь.)
В целом, у JOYY есть 4 недавних обзора аналитиков, в том числе 3 покупки и 1 удержание, что делает консенсус аналитиков сильной покупкой. Средняя целевая цена в $57.67 предполагает потенциал роста акций примерно на 115% по сравнению с ценой в $26.81. (См. прогноз акций JOYY на сайте TipRanks)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите TipRanks ' Лучшие акции для покупки, недавно запущенный инструмент, который объединяет все взгляды на акции TipRanks.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно упомянутым аналитикам. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-steve-cohen-pulls-trigger-001233408.html.