Amazon Iron Condor Trade может вернуть 28%

Amazon (AMZN) упал более чем на 50% за последний год, заставив инвесторов задаться вопросом: закончилась ли боль? Для трейдеров, которые думают, что цена акций Amazon может здесь стабилизироваться, торговля опционами на железный кондор — это способ получить прибыль.

По Проверка запасов IBD, акции AMZN занимают 13-е место в своей группе и имеют Составной рейтинг 42, Рейтинг EPS 65 и Относительный рейтинг прочности из 13. Но сегодня он впервые за четыре месяца превысил 50-дневную отметку.

X

Как настроить железный кондор

Железные кондоры лучше всего размещаются, когда трейдер имеет нейтральный взгляд на акции и не ожидает роста волатильности. Это комбинация бычьего спреда пут и медвежьего спреда колл. Идея этой сделки состоит в том, чтобы получить прибыль от временного спада, ожидая, что акции не будут слишком сильно двигаться в любом направлении.

Чтобы настроить его для акций Amazon, давайте начнем с бычьего спреда пут. Используя экспирацию 27 января, мы могли бы продать 83-й пут и купить 78-й пут. Вчера этот спред торговался около 60 центов.

Для спреда медвежьего колла на акции Amazon используйте тот же срок действия для сделок. В этом случае продажа колла 98 и покупка колла 103 принесли 50 центов премии.

В общей сложности железный кондор принес около 110 долларов премии.

Зона прибыли находится между 81.90 и 99.10. Вы получаете этот расчет, беря короткие страйки и добавляя или вычитая полученную премию.

Управление торговлей опционами на акции Amazon

Максимальной прибылью будет полученная премия в размере 110 долларов. В идеале, распад времени работает в вашу пользу, и все варианты истекают бесполезно. В этом случае вы сохраняете всю премию. Если вы закончите сделку ниже 81.90 или выше 99.10 по истечении срока действия, вы потеряете деньги в сделке.

Как только вы выйдете за пределы длинных страйков по экспирации, ниже 78 и выше 103, ваш убыток будет максимальным. Максимальный риск в сделке $390. Это можно найти, взяв разницу страйков (5 для обоих спредов) и вычтя премию в размере 1.10. Расчет 5 – 1.10 х 100 = 390 долларов.

Следовательно, если разделить премию (110 долларов) на максимальный риск (390 долларов), эта сделка с железным кондором на акциях Amazon может принести 28.2%.

Если ценовое движение стабилизируется, то железные кондоры будут работать хорошо. Но если акции AMZN продолжат колебаться, торговля понесет убытки.

Один из способов установить стоп-лосс для железного кондора основан на полученной премии. В этом случае мы получили 110 долларов, поэтому можем установить стоп-лосс в 1.5 раза больше премии, или около 165 долларов.

Помните, что опционы рискованны, и инвесторы могут потерять 100% своих инвестиций.

Эта статья предназначена только для образовательных целей, а не для торговых рекомендаций. Не забывайте всегда проявлять должную осмотрительность и консультироваться со своим финансовым консультантом, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения.

Гэвин Макмастер имеет степень магистра в области прикладных финансов и инвестиций. Он специализируется на прибыльной торговле с использованием опционов, очень консервативен в своем стиле и считает, что терпение в ожидании лучших настроек является ключом к успешной торговле. Следуйте за ним в Twitter на @OptiontradinIQ

ВАМ ТАКЖЕ МОЖЕТ ПОНРАВИТЬСЯ:

Насколько акции банка изменятся в зависимости от прибыли? Нарисуйте оценки с ценами опционов

Доходность до 49% по этой акции дня за счет покрытых звонков

Бычий спред по акциям Starbucks использует меньше капитала

Акции Boeing сегодня: почему спред коэффициента пут может принести прибыль в размере 1,100 долларов