Осенью 2008 года, когда глобальные фондовые рынки рушились, мне довелось оказаться в Нью-Йорке. Я включил телевизор в своем гостиничном номере и увидел финансового комментатора Сьюз Орман в прямом эфире Ларри Кинга. Она принимала звонки от населения.
Орман: Да. Я думаю, что он упадет еще примерно на 20%.
Звонящий: Итак, я должен обналичить свой 401(k) сейчас?
Орман: Нет!
Звонящий: Но почему бы и нет?
Орман: Потому что если ты это сделаешь ты никогда не вернешься.
Промышленный индекс Доу-Джонса
DJIA,
+ 2.15%
в это время? Чуть севернее 10,000. А за следующие 6 месяцев он упал совсем чуть-чуть более чем на 20%. К началу марта он упал ниже 6,500.
Где оно сегодня? О, 31,000. Даже после падения в этом году.
Добавьте дивиденды, и если этот звонивший последует совету Ормана, она заработает около 300% своих денег, просто оставив их там, где они были.
Даже тот, кто купил S&P 500
SPX,
+ 1.92%
на докризисном пике в ноябре 2007 г. сегодня вырос примерно на 250%.
Рынки, подобные этим, могут создать или разрушить пенсионные планы: пенсионные планы обычных, нормальных, трудолюбивых американцев с главной улицы. Они являются причиной того, что так много балансов 401 (k) и IRA не так высоки, как должны быть. Беспорядки, понятное дело, отпугивают людей.
После последнего шокирующего отчета об инфляции в инвестиционном мире царит почти всеобщий страх и уныние. Банк Америки
БАК,
+ 7.04%
стратеги считают, что S&P 500 упадет еще на 20% в этом году. (Опрос управляющих фондами банка, который должен состояться на следующей неделе, должен рассказать мрачную историю.) Инвестиционный гигант BlackRock
БЛК,
+ 1.99%
говорит, что счастливые дни последних 40 лет уже позади, и мы вернулись к эпохе до середины 1980-х: эпохе более медленного роста, более высокой инфляции и более высокой волатильности. Король облигаций на пенсии Билл Гросс говорит людям переводить все свои деньги в однолетние казначейские облигации, в то время как безудержная инфляция сменяется рецессией.
Но реальная проблема для долгосрочных пенсионеров заключается не в том, что фондовый рынок будет делать в течение следующих 12 месяцев, а в течение следующих 12 лет.
Как нам удерживать внимание на долгосрочной перспективе во время всей этой паники? Сара Ньюкомб, директор отдела финансовой психологии инвестиционно-аналитической компании Morningstar Inc., делится некоторыми соображениями. (Ньюкомб имеет докторскую степень в области поведенческой психологии.)
«Когда я опрашиваю людей, мне нравится спрашивать их, как далеко они склонны думать и планировать, когда дело касается их финансов: дни, недели, месяцы, годы, десятилетия или поколения», — говорит она мне. «Большинство людей думают максимум на несколько лет вперед, поэтому мы уже находимся в невыгодном положении, когда дело касается финансов, потому что лучшие финансовые решения обычно принимаются с учетом десятилетий или поколений».
Хуже того, отмечает она: во время стресса или паники люди склонны больше сосредотачиваться на краткосрочной перспективе, а не меньше. «Когда возрастает неопределенность, способность планировать заранее снижается еще больше. Я слышал, как люди, обычно занимающиеся долгосрочным планированием, говорили что-то вроде: «Кто знает, что будет в следующем году?»
У нее есть потрясающий план из пяти пунктов, который поможет инвесторам справиться с ситуацией:
1. Оцените свою систему безопасности, как финансовую, так и эмоциональную. Память о том, что есть люди, которые будут любить вас, несмотря на финансовые трудности, поможет вам успокоиться и мыслить яснее.
2. Попробуйте превратить каждое «что, если?» в «ну и что?» Например, вместо того, чтобы беспокоиться о том, что я буду делать, если вдруг потеряю работу, сбережения и дом, я составляю план: я перееду к маме. Я проводил с ней время, получал страховку по безработице и начинал восстанавливать. Я мог бы даже пойти по другому пути карьеры. Это делает «что, если?» так менее страшно. Было бы трудно? Да. Будет ли мне конец? Отнюдь не. Каким бы нелогичным это ни казалось, составление реалистичных планов на случай наихудшего сценария может быть очень успокаивающим. В этом также заключается цель страхования жизни и инвалидности: дать нам и нашим близким подстраховку в случае катастрофы.
3. Помните «покупай дешево, продавай дорого»? Это НЕ время продавать, но это прекрасное время для покупки. Ищите акции великих компаний, которые шесть месяцев назад стоили слишком дорого, но сейчас доступны по цене. Конечно, проведите собственное исследование, но если фундаментальные показатели компании сильны, вы можете купить акции высшего качества по сниженным ценам.
4. Сосредоточьтесь на вещах, которые вы можете контролировать. У вас мало (если вообще есть) власти над рынками, мировыми делами и мировой экономикой. То, что вы можете контролировать, — это ваше внимание (сосредоточьтесь на возможностях), ваши сбережения и ваши расходы (уменьшите их).
5. Помните, вы больше, чем ваши деньги. Найдите время, чтобы сделать то, что делает вашу жизнь стоящей. Общайтесь с близкими, выращивайте что-нибудь, выходите на улицу, играйте с собакой, спите. Если вы эмоционально взвинчены, у вас не очень хорошее умственное пространство для принятия решений.
Я мог бы добавить: имейте в виду, что этот крах может быть даже лучшей возможностью для долгосрочной покупки, чем 2008 год, потому что почти все упало. Я писал в 2008 и начале 2009 года, что если вы хотите отреагировать на крах, это было прекрасное время для диверсификации. То же самое, безусловно, верно и сегодня.
Источник: https://www.marketwatch.com/story/a-psychologist-5-steps-to-stop-panicking-about-your-401-k-11657903676?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
5 шагов психолога, чтобы перестать паниковать из-за 401(k)
Осенью 2008 года, когда глобальные фондовые рынки рушились, мне довелось оказаться в Нью-Йорке. Я включил телевизор в своем гостиничном номере и увидел финансового комментатора Сьюз Орман в прямом эфире Ларри Кинга. Она принимала звонки от населения.
Орман: Да. Я думаю, что он упадет еще примерно на 20%.
Звонящий: Итак, я должен обналичить свой 401(k) сейчас?
Орман: Нет!
Звонящий: Но почему бы и нет?
Орман: Потому что если ты это сделаешь ты никогда не вернешься.
Промышленный индекс Доу-Джонса
+ 2.15%
DJIA,
в это время? Чуть севернее 10,000. А за следующие 6 месяцев он упал совсем чуть-чуть более чем на 20%. К началу марта он упал ниже 6,500.
Где оно сегодня? О, 31,000. Даже после падения в этом году.
Добавьте дивиденды, и если этот звонивший последует совету Ормана, она заработает около 300% своих денег, просто оставив их там, где они были.
Даже тот, кто купил S&P 500
+ 1.92%
SPX,
на докризисном пике в ноябре 2007 г. сегодня вырос примерно на 250%.
Рынки, подобные этим, могут создать или разрушить пенсионные планы: пенсионные планы обычных, нормальных, трудолюбивых американцев с главной улицы. Они являются причиной того, что так много балансов 401 (k) и IRA не так высоки, как должны быть. Беспорядки, понятное дело, отпугивают людей.
После последнего шокирующего отчета об инфляции в инвестиционном мире царит почти всеобщий страх и уныние. Банк Америки
+ 7.04%
+ 1.99%
БАК,
стратеги считают, что S&P 500 упадет еще на 20% в этом году. (Опрос управляющих фондами банка, который должен состояться на следующей неделе, должен рассказать мрачную историю.) Инвестиционный гигант BlackRock
БЛК,
говорит, что счастливые дни последних 40 лет уже позади, и мы вернулись к эпохе до середины 1980-х: эпохе более медленного роста, более высокой инфляции и более высокой волатильности. Король облигаций на пенсии Билл Гросс говорит людям переводить все свои деньги в однолетние казначейские облигации, в то время как безудержная инфляция сменяется рецессией.
Но реальная проблема для долгосрочных пенсионеров заключается не в том, что фондовый рынок будет делать в течение следующих 12 месяцев, а в течение следующих 12 лет.
Как нам удерживать внимание на долгосрочной перспективе во время всей этой паники? Сара Ньюкомб, директор отдела финансовой психологии инвестиционно-аналитической компании Morningstar Inc., делится некоторыми соображениями. (Ньюкомб имеет докторскую степень в области поведенческой психологии.)
«Когда я опрашиваю людей, мне нравится спрашивать их, как далеко они склонны думать и планировать, когда дело касается их финансов: дни, недели, месяцы, годы, десятилетия или поколения», — говорит она мне. «Большинство людей думают максимум на несколько лет вперед, поэтому мы уже находимся в невыгодном положении, когда дело касается финансов, потому что лучшие финансовые решения обычно принимаются с учетом десятилетий или поколений».
Хуже того, отмечает она: во время стресса или паники люди склонны больше сосредотачиваться на краткосрочной перспективе, а не меньше. «Когда возрастает неопределенность, способность планировать заранее снижается еще больше. Я слышал, как люди, обычно занимающиеся долгосрочным планированием, говорили что-то вроде: «Кто знает, что будет в следующем году?»
У нее есть потрясающий план из пяти пунктов, который поможет инвесторам справиться с ситуацией:
1. Оцените свою систему безопасности, как финансовую, так и эмоциональную. Память о том, что есть люди, которые будут любить вас, несмотря на финансовые трудности, поможет вам успокоиться и мыслить яснее.
2. Попробуйте превратить каждое «что, если?» в «ну и что?» Например, вместо того, чтобы беспокоиться о том, что я буду делать, если вдруг потеряю работу, сбережения и дом, я составляю план: я перееду к маме. Я проводил с ней время, получал страховку по безработице и начинал восстанавливать. Я мог бы даже пойти по другому пути карьеры. Это делает «что, если?» так менее страшно. Было бы трудно? Да. Будет ли мне конец? Отнюдь не. Каким бы нелогичным это ни казалось, составление реалистичных планов на случай наихудшего сценария может быть очень успокаивающим. В этом также заключается цель страхования жизни и инвалидности: дать нам и нашим близким подстраховку в случае катастрофы.
3. Помните «покупай дешево, продавай дорого»? Это НЕ время продавать, но это прекрасное время для покупки. Ищите акции великих компаний, которые шесть месяцев назад стоили слишком дорого, но сейчас доступны по цене. Конечно, проведите собственное исследование, но если фундаментальные показатели компании сильны, вы можете купить акции высшего качества по сниженным ценам.
4. Сосредоточьтесь на вещах, которые вы можете контролировать. У вас мало (если вообще есть) власти над рынками, мировыми делами и мировой экономикой. То, что вы можете контролировать, — это ваше внимание (сосредоточьтесь на возможностях), ваши сбережения и ваши расходы (уменьшите их).
5. Помните, вы больше, чем ваши деньги. Найдите время, чтобы сделать то, что делает вашу жизнь стоящей. Общайтесь с близкими, выращивайте что-нибудь, выходите на улицу, играйте с собакой, спите. Если вы эмоционально взвинчены, у вас не очень хорошее умственное пространство для принятия решений.
Я мог бы добавить: имейте в виду, что этот крах может быть даже лучшей возможностью для долгосрочной покупки, чем 2008 год, потому что почти все упало. Я писал в 2008 и начале 2009 года, что если вы хотите отреагировать на крах, это было прекрасное время для диверсификации. То же самое, безусловно, верно и сегодня.
Источник: https://www.marketwatch.com/story/a-psychologist-5-steps-to-stop-panicking-about-your-401-k-11657903676?siteid=yhoof2&yptr=yahoo