Мы приближаемся к двум неделям с тех пор, как российские войска вторглись на Украину, начав крупнейшую наземную войну в Европе с 1945 года. До сих пор западные страны уклонялись от обязательств по прямому противодействию российскому оружию и в ответ посылали на Украину боеприпасы и гуманитарную помощь, одновременно вводя санкции против России. Ситуация осложняется положением России как крупного производителя на мировых энергетических рынках, а также растущей зависимостью Европы в последнее десятилетие от экспорта российского природного газа.
Для финансовых рынков непосредственным следствием войны стало повышение волатильности. В этой среде неопределенности инвесторы начинают искать финансовые «убежища», куда вложить свои деньги, чтобы выдержать нынешний шторм. По словам Дэвида Костина, главного стратега Goldman Sachs по акциям США, логично искать среди высокодоходных дивидендных акций.
В недавней заметке Костин выразил уверенность в том, что в этом году компании S&P будут работать над тем, чтобы привлечь нервных инвесторов, выплачивая более высокие дивиденды по акциям. Этот эффект, по его мнению, будет наиболее заметен в энергетическом секторе, где рост цен на сырую нефть компенсирует перебои в цепочке поставок или перебои в добыче. В целом Костин считает, что компании S&P продемонстрируют 10-процентный рост дивидендов по сравнению с прошлым годом в 2022 году по сравнению с его предыдущим прогнозом в 8%.
Но война на Украине и ее влияние на торговлю энергоносителями — не единственный фактор, поддерживающий дивиденды. «Акции с высокой дивидендной доходностью и высоким ростом дивидендов также обычно показывают лучшие результаты в периоды высокой инфляции и в настоящее время торгуются по привлекательным ценам», — добавил Костин.
Имея это в виду, мы использовали базу данных TipRanks для поиска трех акций, профиль которых оправдывает риск входа в сегодняшние нестабильные условия. Все три поддерживаются несколькими аналитиками, которых достаточно, чтобы получить консенсус-рейтинг «сильная покупка». И что еще лучше, для инвесторов, ориентированных на доход, все три акции показывают высокую и надежную дивидендную доходность. Давайте посмотрим поближе.
Valero Energy Corporation (ВЛО)
На первом месте Valero Energy, крупный игрок на рынке нефтепродуктов. Фактически, Valero является крупнейшим в мире независимым нефтеперерабатывающим заводом и вторым по величине производителем возобновляемого топлива. Продукция компании включает бензин и керосин, топливо для реактивных двигателей, дизельное топливо и смазочные масла, а также нетопливные нефтепродукты, такие как асфальт. В то время как политическое давление подталкивает отрасль к использованию продуктов из возобновляемого топлива, сильные позиции Valero на этом рынке обеспечивают компании определенную степень защиты от ценового давления.
В результате акции Valero росли в сложных условиях последних месяцев. Акции достигли своего дна в августе прошлого года и с тех пор выросли на 46%. Они нашли поддержку как в росте доходов, так и в росте доходов.
Что касается выручки, то выручка в 4 квартале 21 года подскочила на 116% по сравнению с прошлым годом, превзойдя прогнозные 28.6 млрд долларов и достигнув 35.9 млрд долларов. В итоге скорректированная прибыль составила 2.47 доллара на акцию, что является третьим кварталом подряд прибыли на акцию и намного превышает убыток на акцию в размере 1.06 доллара в квартале прошлого года.
Эти сильные результаты поддержали активную политику возврата прибыли акционерам. В четвертом квартале компания выплатила 4 млн долларов в виде дивидендов и вернула 401 млрд долларов за весь 1.6 год. За весь год это составило 2021% чистого денежного потока от операционной деятельности.
Текущие выплаты дивидендов Valero составляют 98 центов на обыкновенную акцию. Последняя декларация, сделанная в январе, была выплачена в начале этого месяца. По текущему курсу дивиденды в годовом исчислении составляют 3.92 доллара, что дает доходность 4.5%. Компания имеет 9-летнюю историю поддержания и медленного увеличения выплаты дивидендов.
В репортаже о Рэймонде Джеймсе 5-звездочный аналитик Джастин Дженкинс кристально ясно заявляет, что у Валеро большие перспективы. Он пишет: «Мы считаем, что Valero по-прежнему имеет очень хорошие возможности для извлечения выгоды из продолжающегося улучшения глобальной маржи/спроса на нефтепереработку, особенно с учетом волновых эффектов роста мировых цен на природный газ, которые усиливают преимущества портфеля VLO. Дисциплинированная стратегия компании в последние годы вывела VLO в авангарде нефтеперерабатывающих операций высшего уровня, в то время как присутствие как в возобновляемом дизельном топливе, так и в улавливании углерода значительно опережает конкурентов в энергетической отрасли. Мы считаем, что обе тенденции представляют собой дальнейшую историю «переоценки» акций, в то время как макроэкономические показатели в целом еще больше склоняются в пользу нефтеперерабатывающей промышленности США».
В соответствии с этими комментариями Дженкинс оценивает акции VLO как активную покупку и прогнозирует целевую цену в 35 долларов с потенциалом роста на 21% в течение одного года. Исходя из текущей дивидендной доходности и ожидаемого повышения цены, потенциальная общая доходность акций составляет около 25%. (Чтобы посмотреть послужной список Дженкинса, нажмите здесь.)
В целом, быки бегут за Valero Energy. Акции получили 11 положительных отзывов от аналитиков Уолл-Стрит, что свидетельствует о единогласном консенсусе «Решительная покупка». Между тем, средняя целевая цена в $98.09 предполагает потенциал роста на 14% в будущем. (См. анализ акций VLO на TipRanks)
ВсегоЭнергии (ТТЭ)
Далее следует французский энергетический гигант TotalEnergies. Как следует из названия, TotalEnergies работает не только с нефтью и газом. Хотя разведка и добыча углеводородов составляют большую часть деятельности компании, Total также активно занимается транспортировкой и переработкой сырой нефти и природного газа, а также их дистиллятов и других продуктов нефтехимии. Компания также является крупным производителем электроэнергии и ведущим игроком в химической промышленности Европы.
Рост цен в углеводородном секторе в прошлом году стал огромным благом для производителей, и TotalEnergies не является исключением. Прибыль компании выросла с 2 центов на акцию во 2 кв. 20 г. до 2.55 долл. США на акцию в 4 кв. 21 г. — шесть кварталов подряд наблюдается последовательный рост прибыли на акцию. Результаты в верхней строке также были солидными. Выручка, составившая 55.2 миллиарда долларов, выросла на 70% по сравнению с прошлым годом, и, как и прибыль на акцию, выручка демонстрировала последовательный рост в течение 6 кварталов.
TotalEnergies выплачивает дивиденды в евро и поддерживает их постоянными на уровне 66 евроцентов на обыкновенную акцию в течение последних 10 кварталов. Корректировка обменных курсов может привести к небольшому смещению платежа в долларовом эквиваленте; последний платеж составил 74.8 цента США. При годовой ставке $2.99 на обыкновенную акцию дивиденды TotalEnergies составляют 6%.
Аналитик Райан Тодд освещает TTE для Piper Sandler и считает, что у компании есть все шансы продолжать выплачивать высокие дивиденды. Объясняя эту точку зрения, он пишет: «Второй квартал подряд TotalEnergies продемонстрировала свою выгодную зависимость от текущей энергетической ситуации, сообщив о сильном ударе в 4-м квартале, обусловленном, прежде всего, устойчивыми показателями iGRP, во главе с ведущим позиционированием Total в области СПГ. Несмотря на более высокие, чем ожидалось, органические капиталовложения, которые более чем компенсируют показатели финансового директора (4.7 млрд долларов в денежном выражении против 6.6 млрд долларов в PSC), мы по-прежнему наблюдаем существенное ускорение свободного денежного потока и, вероятно, рост выплат акционерам в 2022 году».
Опираясь на эти комментарии, Тодд устанавливает для акций TTE рекомендацию «Покупать». Его целевая цена в $72 предполагает потенциал роста на 46% в течение следующих 12 месяцев. (Чтобы просмотреть послужной список Тодда, нажмите здесь.)
С этим согласны другие аналитики? Они есть. За последние три месяца были выпущены только рейтинги «Покупать», а точнее 4. Таким образом, посыл ясен: TTE — это сильная покупка. Учитывая среднюю целевую цену в $74.1, акции могут вырасти примерно на 0% в следующем году. (См. анализ акций TTE на TipRanks)
Амкор, ООО (АМКР)
Теперь давайте переключим передачу и перейдем к промышленному складу. Amcor производит упаковку, «материал», в который упаковывается готовая продукция по всему миру для отгрузки и продажи. Amcor работает более чем в 40 странах и имеет глобальный охват, поставляя упаковку для всего: от средств по уходу за домашними животными до пищевой промышленности и производства напитков.
В то время как сбои в цепочке поставок в прошлом году создали препятствия на пути Amcor, общее экономическое открытие дало Amcor значительный импульс. Доходы растут по сравнению с прошлым годом, а доходы соответствовали или превышали оценки в каждом из последних четырех отчетных кварталов.
В этом последнем отчете за первую половину 2022 финансового года чистые продажи за шесть месяцев, закончившихся 6.9 декабря, составили 31 млрд долларов. Это на 12% больше, чем в предыдущем полугодии. Прибыль на акцию за половину года совпала с прогнозами и составила 36 центов, увеличившись на 20% по сравнению с 30 центами, о которых сообщалось в 1 полугодии 20 финансового года.
В то время как Amcor отчитывается вдвое, она выплачивает дивиденды ежеквартально и имеет двухлетнюю историю надежного поддержания выплат. Это включает в себя весь пандемический кризис, во время которого Amcor не только продолжала выплаты, но и, что немаловажно, не уменьшила дивиденды. Этот дивиденд, составляющий 2 центов на обыкновенную акцию, в годовом исчислении составляет 12 центов, что дает хорошие 48%.
5-звездочный аналитик BMO Марк Уайлд оптимистично отзывается об этих промышленных акциях, написав: «Нам нравится AMCR. Он сосредоточен на управлении смесями и определил приоритетные сегменты, включая белок, здравоохранение, кофе, корм для домашних животных и напитки горячего розлива. Ригиды должны вернуться к росту прибыли в F2H. AMCR не является «дешевым» с показателем EBITDA 11.7x F2022E. Тем не менее, доходность капитала растет, у него высокая дивидендная доходность, а баланс является сильным».
Позиция Уайльда поддерживается рейтингом «лучше рынка» (т.е. «покупать») акций, а его целевая цена в $14 свидетельствует о его уверенности в годовом потенциале роста в 24%. (Чтобы просмотреть послужной список Уайльда, нажмите здесь.)
Эта акция не получила единогласного консенсус-рейтинга «Сильная покупка», но аналитики выстраиваются 3 к 1 в пользу «Покупать» вместо «Держать». Средняя целевая цена акций составляет 13.09 доллара, что предполагает потенциал роста примерно на 16% по сравнению с текущей торговой ценой в 11.29 доллара. (См. анализ акций AMCR на TipRanks)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли дивидендными акциями по привлекательной цене, посетите «Лучшие акции купить ТипРэнкс», недавно выпущенный инструмент, который объединяет все взгляды на акции ТипРанкс.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно упомянутым аналитикам. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/3-strong-buy-dividend-stocks-235018032.html