Рынки нестабильны: общий медвежий тренд сочетается с короткими подъемами, что сбивает инвесторов с толку. Экономические препятствия накапливаются в виде устойчиво высокой инфляции, роста процентных ставок и ужесточения денежной политики со стороны Федеральной резервной системы, растущих свидетельств замедления экономики и увеличения вероятности глубокой рецессии в ближайшие несколько месяцев.
Для инвесторов, ориентированных на оборону, дивидендные акции «голубых фишек» являются естественным ходом. «Голубые фишки» — это акции с репутацией высокого качества, способные сохранить свою стоимость даже в сложных экономических условиях. Добавьте к этому качественные дивиденды с долгой историей надежности и текущую доходность 5% или выше, и эта комбинация станет непревзойденной для защиты портфеля: стоимость, поток доходов и изоляция от инфляции.
Аналитики Уолл-стрит подхватили эту тему, и в их недавних рекомендациях заметное место занимают высокодоходные дивидендные компании, выплачивающие голубые фишки. Мы открыли База данных TipRanks и получил подробную информацию о двух из этих акций, голубых фишках с легко узнаваемыми названиями и долгой историей, которые являются надежными вариантами защиты. Давайте посмотрим поближе.
ИБМ (IBM)
Мы начнем с настоящего стойкого приверженца фондового рынка, давнего спутника индекса Доу-Джонса и имени, которое каждый узнает: IBM. Компания известна как производитель компьютерного оборудования и программного обеспечения, а также поставщик облачных и консалтинговых услуг. IBM может похвастаться рыночной капитализацией примерно в 119 миллиардов долларов, поэтому ее карманы достаточно глубоки, чтобы выдержать экономический шторм.
IBM также добилась увеличения доходов, предоставив компании дополнительные ресурсы для выживания в сегодняшних сложных условиях. Компания сообщила о выручке за 14.1К3 в размере $22 млрд, о чем сообщалось ранее в этом месяце, что на 6% больше, чем в квартале прошлого года. Выручка IBM поддержала рост во всех четырех основных сегментах: 5%-ный прирост в консалтинге, 7%-ный прирост в программном обеспечении и более крупный прирост в гибридном облаке и инфраструктуре - 15% и 23% соответственно. Кроме того, IBM показала чистые денежные средства в размере $6.5 млрд при свободном денежном потоке в $4.1 млрд.
Твердая денежная позиция IBM помогла поддержать выплату дивидендов, история выплат которых надежна, начиная с 1913 года. Немногие компании могут похвастаться историей дивидендов, продолжающейся более столетия. Что касается текущих выплат, IBM объявила в августе дивиденды по обыкновенным акциям за третий квартал в размере $3 на акцию. Дивиденды были выплачены в сентябре. По нынешнему курсу годовая выплата составит $1.65 на обыкновенную акцию и принесет доходность 6.60%. Это более чем вдвое превышает среднюю выплату дивидендов на более широком рынке.
Сообщение от Джеффриса, аналитика Кайл МакНили впечатлен стойкостью IBM – и ее способностью противостоять рыночному шторму. Макнили говорит о компании: «Перед лицом многочисленных препятствий (например, валютного кризиса, России, инфляции стоимости рабочей силы) IBM смогла компенсировать часть воздействия за счет опережающих результатов в сфере консалтинга и инфраструктуры. Кроме того, они не видят большого замедления со стороны клиентов в ответ на неопределенный макроэкономический прогноз».
«Учитывая привлекательную оценку на уровне 8.4x EV/2023E EBITDA, мы считаем, что акции могут показать хорошие результаты, если компания будет последовательно выполнять план, даже без слишком больших кварталов, требующих повышения и повышения. Мы по-прежнему видим возможность повышения рейтинга акций по мере того, как инвесторы обретают большую уверенность в исполнении руководства, профиль роста улучшается, а программное обеспечение и услуги становятся все более популярным сочетанием бизнеса», — добавил Макнили.
Исходя из этих комментариев, Макнили дает акциям IBM рекомендацию «Покупать», а его целевая цена в $160 предполагает потенциал роста на 21% в течение следующих 12 месяцев. Учитывая текущую дивидендную доходность и ожидаемое повышение цен, потенциальная совокупная доходность акций составляет ~26%. нажмите здесь.)
В целом IBM имеет рейтинг умеренной покупки, согласно консенсусу аналитиков, основанному на 8 обзорах, включающих 5 покупок, 2 удержания и 1 продажу. Акции IBM продаются по цене $132.69, а их средняя целевая цена в $140.63 предполагает годовой прирост примерно на 6%. (См. прогноз акций IBM на TipRanks)
AT&T (T)
Следующим идет один из непревзойденных чемпионов по дивидендам на фондовом рынке, AT&T. Эта компания-«голубая фишка» — еще одно из старейших и наиболее узнаваемых имен на рынке; это началось в сфере телекоммуникаций, когда телекоммуникации означали отправку сообщений по телеграфным проводам. Телеграфы уступили место телефонам, а затем цифровой и беспроводной связи, и AT&T на протяжении десятилетий адаптировалась к меняющемуся миру. Сегодня компания активно инвестирует в 5G, а также в традиционные оптоволоконные широкополосные сети и остается ведущим поставщиком услуг фиксированной телефонной связи.
Это впечатляющая история для компании с оборотом в 125 миллиардов долларов. В своем нынешнем воплощении годовой доход AT&T составляет порядка 168 миллиардов долларов и более, хотя квартальные доходы как во втором, так и в третьем квартале этого года были ниже, чем в 2 году. Во втором квартале компания заработала 3 миллиардов долларов; в третьем квартале эта цифра немного выросла до $2021 млрд, но последний квартальный показатель снизился на 2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
В то же время акции T выросли после публикации отчетности о доходах за третий квартал, несмотря на падение общей выручки. Причиной стали высокие показатели прироста клиентов в сфере беспроводной и оптоволоконной широкополосной связи, которые превзошли ожидания. Кроме того, прибыль на акцию компании, составившая 3 центов, выросла на 68% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. А $3 млрд свободного денежного потока, хотя и ниже прогноза, было более чем достаточно для AT&T, чтобы поддерживать дивиденды по обыкновенным акциям.
Текущая выплата составляет 27.75 центов за акцию, что в годовом исчислении составляет 1.11 доллара, что дает доходность 6.3%. Это более чем в три раза превышает средний размер дивидендов среди компаний, котирующихся на S&P. AT&T имеет репутацию компании, которая никогда не пропускает выплаты, а ее современная дивидендная история восходит к 1984 году.
Аналитик Фрэнк Лаутан, от Рэймонда Джеймса, отмечает рост числа подписок и доходов AT&T и пишет: «В мире, где есть только два критических фактора для показателей акций AT&T (беспроводные подписки и рост прибыли на акцию), этого было все, что потребовалось… Более простая история AT&T начинает проявиться в цифрах. Мы по-прежнему считаем, что более целенаправленное видение более простой линии бизнеса создает надежный сценарий для роста цен на акции и стабильную общую прибыль».
Лаутан подкрепляет эту точку зрения, рекомендуя акции «Сильная покупка», а его целевая цена в $24 указывает на потенциал роста на 37% в следующем году. (Чтобы посмотреть послужной список Лаутана, нажмите здесь.)
В целом, эта «голубая фишка» получает умеренную покупку по консенсусу Street, основанному на 13 обзорах аналитиков, включая 5 покупок и 8 удержаний. Торговая цена AT&T составляет $17.51, а средняя цель — $20.09, что предполагает потенциал роста примерно на 15% к концу следующего года. (См. прогноз акций AT&T на TipRanks.)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями дивидендов по привлекательным оценкам, посетите TipRanks ' Лучшие акции для покупки, недавно запущенный инструмент, который объединяет все взгляды на акции TipRanks.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно упомянутым аналитикам. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/2-blue-chip-dividend-stocks-133041967.html.