(Блумберг) — Энтони Скарамуччи, чье любопытство к криптовалютам зародилось во время его короткого пребывания в Вашингтоне, теперь планирует направить свой SkyBridge Capital на цифровые активы после многих лет сосредоточения внимания на известных хедж-фондах.
Самые читаемые от Bloomberg
По словам Скарамуччи, который вернулся к управлению капиталом в своей нью-йоркской фирме через 3.5 дней, почти половина из 11 миллиардов долларов под управлением SkyBridge связана с криптоактивами, включая биткойн, протокол Algorand, Ethereum и публично торгуемые акции, связанные с криптовалютой. Директор по коммуникациям тогдашнего президента Дональда Трампа в 2017 году. SkyBridge ожидает, что фокус на криптовалюты может помочь утроить активы до 10 миллиардов долларов, причем цифровые активы составляют большую часть этих средств. «Мы так сильно чувствуем эту возможность, что адаптировали и изменили положение фирмы, чтобы в конечном итоге стать ведущим управляющим криптовалютными активами и консультантом», — сказал Скарамуччи в интервью.
Скарамуччи выступил перед мероприятием SALT на этой неделе, спонсируемым совместно с криптобиржей FTX, которое, как ожидается, соберет около 2,000 человек на Багамы.
Вот комментарии из интервью со Скарамуччи и исполнительным директором SkyBridge Джоном Дарси, который помогает проводить конференции SkyBridge SALT, отредактированные для большей части:
БЛУМБЕРГ: В какой момент вы приняли решение перейти на криптовалюту?
ЭНТОНИ СКАРАМУЧЧИ: Во время пандемии мы приняли решение о пересмотре всего нашего портфеля. Есть мир до пандемии и мир после пандемии, а в мире после пандемии гораздо больше дефицита государственного бюджета — в нем гораздо больше неопределенности, связанной с ростом.
Если вы просто посмотрите на рост ВВП за 10 лет, то увидите, что он составляет примерно 1.6%, что ниже тренда. Я не говорю, что инфляция будет вечной, но если вы собираетесь иметь высокую инфляцию, по крайней мере временно — которую я бы определил как период от 18 до 36 месяцев — вы должны поставить себя в положение, в котором вы будете находиться в очень высоком положении. места, ориентированные на рост. Для нас мы считаем, что рынки криптовалют представляют собой огромный рост. Это, конечно, связано с волатильностью, но я думаю, что через три-пять лет нам бы хотелось такой траектории.
Однако важным моментом для меня стала работа в Вашингтоне, потому что я провел некоторое время в Экспортно-импортном банке. Трудно поверить, что это было пять лет назад, но в июне 2017 года я был в Эксимбанке на встрече, где чиновники Казначейства говорили о потенциальной оцифровке доллара. И я такой: хорошо, ну как ты собираешься это сделать? Над блокчейном.
Поэтому, когда я вышел из этой встречи, это было для меня чем-то вроде прозрения: то, о чем говорят близнецы Винклвосс, о чем говорят мои друзья, такие как Майки Новограцы всего мира, я должен воспринимать более серьезно. Поэтому, когда меня уволили из Белого дома, я вернулся в SkyBridge и купил URL-адрес SkyBridgeBitcoin.com.
Наш друг Майкл Сэйлор начал делать очень крупные инвестиции в биткойны в августе 2020 года. Для SkyBridge мы сделали наши первые значительные инвестиции в декабре, когда мы вложили около 270 миллионов долларов США в качестве макроинвестиций в наш фонд Series G. Наша средняя цена составляла 18,500 XNUMX долларов — это оказалось очень хорошей отправной точкой. Но, конечно, была огромная волатильность. Это не для слабонервных — это долгосрочное стратегическое решение.
ДЖОН ДАРСИ: Исторически сложилось так, что наша стратегия с точки зрения доходности была в большей степени ориентирована на кредит. В зависимости от рыночных условий мы переходили к различным типам менеджеров хедж-фондов, но особенно в последние, я бы сказал, семь или восемь лет, я думаю, что наша ориентация была гораздо более ценной в природе, когда мы пытались достичь доходности около От 8% до 10%, чтобы заменить инструменты с фиксированным доходом в портфеле инвестора, учитывая, что доходность традиционных инструментов с фиксированным доходом была очень низкой. В конечном итоге мы определили, что в результате пандемии у нас была огромная просадка кредитной части портфеля.
В более широком смысле, мы просто решили немного больше ориентироваться на рост в том, как мы структурировали фонд, вместо того, чтобы пытаться распределить и заменить этот тип дохода с фиксированным доходом. Мы хотели инвестировать в менеджеров, более ориентированных на рост, как в криптовалюте, так и за ее пределами.
Очевидно, что мы настроены крайне оптимистично в отношении сектора. Итак, что мы решили сделать, так это то, что часть этого капитала, который ранее был выделен кредитным менеджерам, была инвестирована непосредственно в криптоактивы, такие как Биткойн и Эфириум, а затем также направить капитал в управляющих криптоактивами, таких как Multicoin, Polychain, Pantera, люди из что природа.
Роль SEC
БЛУМБЕРГ: Вы, ребята, были одними из первых, кому SEC отказала в спотовом ETF для биткойнов. Как, по вашему мнению, SEC будет относиться к регулированию криптовалют?
А.С.: Мы заняли позицию, согласно которой правительство будет, назовем это, регулированием «мама-медведица». Они не будут чрезмерно регулировать криптопространство, они, конечно же, не будут его недорегулировать.
Мы думаем, что мы рано. Так что, если мы правы, и вы получаете наличный ETF, это открывает шлюзы для большего институционального и розничного инвестирования. Мы пытаемся приучить наших клиентов быть рядом с нами. Так что это имеет смысл. Наша заявка была отклонена вместе с заявкой Fidelity и несколькими другими. Так что это не было конкретным или личным для нас.
Я думаю, что SEC придерживается позиции, что, поскольку торговля биткойнами за наличные происходит во всем мире, у них нет единого рынка для всех покупок и продаж. Поэтому они беспокоятся о манипулировании ценами. Но со временем из-за прозрачности рынков, я думаю, они привыкнут к этому.
Теперь Большой Кахуна — это Биткойн-траст в оттенках серого. В основном они подали заявку на конвертацию своего траста, который торгуется со скидкой. Они хотят преобразоваться в ETF, что уменьшит их комиссию, но будет лучше для клиентов. Они публично заявляют, что если SEC не одобрит это, то у них есть крайний срок 1 июля, и они собираются подать иск против SEC.
Крипторегуляция
БЛУМБЕРГ: Если Grayscale подаст иск против SEC, вы как-нибудь подпишетесь или согласитесь с этим — поддержите его каким-либо образом?
А.С.: Короткий ответ на этот вопрос — нет, мы бы не подписались на него, потому что мы находимся в процессе повторной подачи в SEC нашей заявки на биткойн-ETF. Я придерживаюсь подхода, согласно которому SEC в конечном итоге добьется положения, при котором они разрешат использование наличных биткойн-ETF. Поэтому я не думаю, что нам нужно быть такими агрессивными.
В отрасли недовольство тем, что наши регулирующие органы, похоже, отстают от других регулирующих органов. Теперь, сказав это, они обеспокоены безопасностью инвесторов. Так что мы очень за регулирование. Мы также думаем, что они окажутся на правильной стороне, поэтому мы призываем наших клиентов приходить сейчас, до дополнительных волн спроса и интереса со стороны инвесторов, которые приходят после регулирования.
Это рискованная стратегия — давайте будем с вами откровенны, это рискованная стратегия. Но мы известны этим, хорошо? Я хочу быть швейцарским армейским ножом на рынке — я хочу приспосабливаться. Я хочу посмотреть, где находятся рынки — а не такими, какими они были когда-то или такими, какими я хотел бы их видеть, — и я хочу адаптировать наш бизнес. Но мы осознаем риски, связанные с нашим подходом.
Самое читаемое из Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Источник: https://finance.yahoo.com/news/scaramucci-crypto-pivot-comes-eye-140002213.html.