Данные об инфляции, которые стоит посмотреть на этой неделе, влияние на криптовалюту

Поскольку инвесторы готовятся к предстоящей напряженной неделе, наполненной насыщенным экономическим календарем, они нацеливаются на один ключевой элемент данных: инфляция.

Публикация индекса потребительских цен (CPI) за январь от Бюро трудовой статистики во вторник является долгожданной, особенно после того, как председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл признал наличие «дезинфляции» в экономике США.

Ожидается, что данные по инфляции повлияют на рынки акций и криптовалют

По мнению экономистов, общий индекс потребительских цен, как ожидается, вырастет на 0.5% по сравнению с предыдущим месяцем в январе, что является значительным увеличением по сравнению с предыдущими месяцами. Бюро статистики труда выпустил новые сезонные корректировки в прошлую пятницу, которая пересмотрела первоначальное месячное падение общей инфляции в декабре с 0.1% до увеличения на 0.1% в последнем месяце года.

Согласно консенсус-прогнозу Bloomberg, несмотря на ожидаемый месячный рост, прогнозируется снижение годового общего числа до 6.2% с 6.5% в предыдущем месяце.

Прогнозируется, что один из ключевых показателей, отслеживаемых Федеральной резервной системой, базовый индекс потребительских цен, продемонстрирует рост на 0.4% за месяц после исключения летучих пищевых и энергетических компонентов. В годовом исчислении экономисты ожидают, что базовый индекс потребительских цен за год вырос на 5.5%, что является скромным снижением по сравнению с 5.7% в декабре.

Политики уделяют больше внимания базовой инфляции, поскольку она позволяет детально рассмотреть ключевые факторы, такие как жилье, в то время как на общий индекс потребительских цен в этом году в значительной степени повлияли волатильные цены на энергоносители. Для Председателя Пауэлла рост цен на жилье, который упорно остается высоким, является решающим фактором в определение траектории процентных ставок.

В недавнем интервью в Вашингтоне, округ Колумбия, Пауэлл заявил, что ожидает, что инфляция на рынке жилья снизится. спад к середине года.

«Было ожидание, что [инфляция] уйдет быстро и безболезненно; Я не думаю, что это гарантированный базовый вариант, — сказал Пауэлл в прошлый понедельник в Экономическом клубе округа Колумбия. — Это займет некоторое время».

CPI, PPI и другие финансовые отчеты

Помимо индекса потребительских цен, Уолл-стрит также будет иметь возможность измерять инфляцию на оптовом уровне с помощью публикация индекса цен производителей (PPI) в четверг. Ожидается, что правительственный отчет о розничных продажах, который должен быть опубликован в среду, продемонстрирует продолжающийся рост потребительских расходов.

Прогнозируется, что PPI вырастет на 0.4% по сравнению с предыдущим месяцем, восстановившись после декабрьского снижения на 0.5%. В годовом исчислении экономисты ожидают, что PPI упадет до 5.4% с 6.2% в декабре.

Ожидается, что розничные продажи восстановятся в январе, увеличившись на 1.9% по сравнению с предыдущим месяцем после снижения на 1.1% в декабре.

Несмотря на сильное начало 2023 г., акции США и Bitcoin на прошлой неделе пережили свою худшую неделю в году. Индекс S&P 500 упал на 1.1%, Dow Jones Industrial на 0.2%, Nasdaq Composite на 2.4% и Биткойн на 5.05%.

Аналитики Bespoke Investment Group отмечают:

«Учитывая сильное ралли в начале года, рынок должен был остыть, и мы получили его на этой неделе».

Инвесторы стали свидетелями резкого восстановления фондовых рынков с декабря в ожидании того, что Федеральная резервная система может приостановить повышение ставок раньше, чем ожидалось. Однако официальные лица и стратеги продолжают утверждать, что ажиотаж вокруг потенциального разворота преждевременн.

Инвесторы также будут внимательно следить за январскими данными по индексу потребительских цен, поскольку они дадут им представление о направлении экономики. Если данные окажутся ниже ожидаемых, это может указывать на замедление экономики, что может отрицательно сказаться на акциях и криптовалютах. С другой стороны, если данные окажутся выше ожидаемых, это может сигнализировать о том, что экономика набирает обороты, что позитивно для акций и криптовалют.