Как торговать криптовалютой, используя теорию накопления Вайкоффа

2 декабря независимый рыночный аналитик Stockmoney Lizards заявил, что биткойн (BTC) имел вошел процесс достижения дна в текущем ценовом диапазоне от 15,500 18,000 до XNUMX XNUMX долларов, ссылаясь на накопление Wyckoff.

Wyckoff Accumulation — это классическая схема технического анализа, названная в честь Ричарда Вайкоффа, пионера технического анализа в первой половине двадцатого века, который разбил рыночный цикл на четыре отдельные фазы. 

Но является ли Вайкофф надежным паттерном, особенно для торговли криптовалютой? Давай выясним.

Что такое накопление по Вайкоффу?

Накопление по Вайкоффу — одна из четырех фаз, перечисленных в теории рыночного цикла Вайкоффа, а остальные три — наценка, распространение и уценка. С точки зрения непрофессионала, каждая фаза определяет, когда крупные компании определяют направление рынка.

Фаза накопления правильно развивается, когда большие карманы увеличивают свои покупки и стимулируют спрос.

В результате повышенного интереса цена формирует более высокие минимумы, продолжая расти. При этом цена поднимается выше верхней линии тренда своего торгового диапазона, переключаясь на фазу наценки цикла Вайкоффа. 

Другими словами, устойчивый восходящий тренд, как показано на диаграмме ниже.

События и фазы накопления

В фазе накопления крупные игроки готовятся к следующему бычья стратегия путем накопления активов в пределах заданного торгового диапазона (TR). При этом купленные активы перевешивают проданные активы, что приводит к падению доступного предложения, что, в свою очередь, помогает цене подняться выше TR.

Связанный: Что такое свечной паттерн Доджи и как с ним торговать?

Поэтому мелкие инвесторы, использующие стратегию накопления Вайкоффа, должны правильно определить направление и скорость выхода из TR.

К счастью, им может помочь широко известная схема накопления, созданная Вайкоффом в начале 1930-х годов, как показано ниже.

Фаза А отражает истощение предыдущего нисходящего тренда. Начинается с предварительной поддержки (PS) — период, когда наряду с растущими объемами начинаются существенные покупки, — что предполагает, что преобладающие медвежий тренд подходит к концу.

Склонность к снижению уменьшается после того, как цена падает до кульминации продаж (SC), точки, в которой крупные профессиональные инвесторы начинают поглощать давление розничных продаж, а трейдеры начинают закрывать свои короткие позиции.

В результате цена резко отскакивает к своему уровню автоматического ралли (AR), который определяет верхнюю границу торгового диапазона Вайкоффа. Затем цена возвращается к тестированию уровней вокруг SC, иногда даже опускаясь ниже него для так называемого вторичного теста (ST) поддержки.

Обычно в накоплении Вайкоффа имеется более одного ST, что приводит цену на территорию консолидации в фазе B. Теоретически это означает, что институциональные инвесторы накапливали активы. в ожидании события разметки.

Таким образом, отскоки от уровней SC-ST в фазе B обычно сопровождаются более высокими объемами. И наоборот, откаты от уровней AR показывают уменьшение объемов, показывая, что ликвидность истощается при движении вниз. Другими словами, актив готовится к этапу C.

Фаза C начинается с «теста», когда крупные инвесторы изучают рынок на предмет потенциальных бумов предложения. Другими словами, внезапный приход продавцов может свести на нет всю логику Вайкоффа. В результате цена осторожно растет в течение тестового периода.

Период тестирования заканчивается, когда цена прорывается выше уровня AR, показывая, таким образом, так называемый признак силы (SOS). За этим следует еще одна краткосрочная коррекция к последней точке поддержки (LPS).

Все это ценовое действие происходит в фазе D теории накопления Вайкоффа, показывающей преобладание спроса над предложением. В результате традиционные аналитики считают LPS отличным местом для выхода на рынок инвесторов и трейдеров. 

В фазе E актив полностью покидает торговый диапазон, чтобы войти в фазу наценки рыночного цикла Вайкоффа.

Как торговать криптовалютой, используя накопление Wyckoff 

Не все установки накопления Вайкоффа приводят к массовому росту цен на рынке криптовалют.

Например, в начале марта 2020 года цена Биткойна вошла в фазу SOS своей настройки накопления Вайкоффа, когда она торговалась почти на уровне 9,000 долларов. Но затем к середине марта курс BTC/USD упал ниже 5,000 долларов, пренебрегая бычьими сигналами Вайкоффа. Обвал мирового рынка, вызванный COVID-19.

Трейдеры могут использовать стратегию с ограниченным диапазоном, чтобы получать прибыль от колебаний внутри торгового диапазона накопления Вайкоффа. Они могли бы сделать это, открыв длинную позицию на отскоке от диапазона ST, рассматривая при этом уровень AR как свою основную цель роста. 

В то же время трейдеры могут размещать стоп-лосс ниже уровня ST, чтобы избежать более глубоких убытков в случае ложного пробоя.

Связанный: Маржинальная торговля и фьючерсы: в чем разница?

С другой стороны, трейдерам, желающим разместить агрессивные длинные позиции, может потребоваться дополнительное подтверждение от фундаментальных катализаторов в отношении криптоактива. 

Например, настройка накопления Вайкоффа для Биткойна в период с мая 2021 года по ноябрь 2021 года привела к росту цены примерно с 37,000 69,000 долларов до XNUMX XNUMX долларов (после прорыва в фазе E). Взрывной рост сопровождался периодом мягкой денежно-кредитной политики и растущим распространением.

Тем не менее, осторожные трейдеры могут подождать, пока сетап Вайкоффа достигнет фазы D. Они могут открыть длинную позицию после того, как цена прорвется выше точки SOS с убедительными объемами. Конечно, рекомендуется размещать стоп-лосс ниже SOS, чтобы выйти из сделки с меньшими потерями в случае разворота тренда.

Эта статья не содержит советов или рекомендаций по инвестированию. Каждое инвестиционное и торговое движение сопряжено с риском, и читатели должны проводить собственное исследование при принятии решения.