«Суперпузырь» на рынках США? – крипто.ньюс

Мировая экономика балансирует на грани рецессии, но рынкам нужно готовиться к еще большей боли, говорит Джереми Грантам. Это зловещее предупреждение прозвучало, когда рынки акций, как сообщается, падают, а кредитные рынки ужесточаются из-за суровой крипто-зимы. 

Глобальная экономика на перекрестке?

Джереми Грэнтэм, известный инвестор и соучредитель GMO, указал, что текущие признаки указывают на ухудшение экономической ситуации по сравнению с 2007 годом. Reuters он сказал: 

«Это более опасный момент в глобальной экономике, чем даже безумие жилищного пузыря 2007 года». 

По словам легендарного инвестора, сейчас мировые рынки вступают в завершающую фазу схлопывания «суперпузыря» цен на акции, облигации и жилье. В соответствии с его более ранними предупреждениями, рынок США упал до самого низкого уровня с августа. 

Его акции упали на 18.5% в этом году. Данные финансового рынка показывают, что акции World упали на 20% с начала года. интенсивный рост Nasdaq Composite также снизился на 24%. 

Эти события на фондовых рынках можно сравнить с рынком криптовалют. С ноября прошлого года он сбрасывает лучшие криптоактивы, такие как BTC и ETH торгуются более чем на 50% ниже их рекордно высоких цен. Этот крипто зима также ожидается, что это продолжится еще некоторое время, поскольку многие люди борются с финансовыми откатами, из-за которых они направляют меньше денег в криптопространство.

Суперпузырь на фондовых рынках

В типичном пузыре цены растут, в то время как инвесторы игнорируют серьезные опасности. В результате пузырь лопается, а цены падают. Индекс обычно превышает два стандартных отклонения по сравнению с самой последней средней ценой. 

В случае Суперпузыря число увеличивается до 2.5 и более. По сути, пузырь — это когда цены высоки, а суперпузырь — это когда цены на активы далеки от исторических значений. Вопреки тому, что было пережито, нынешний суперпузырь характеризуется чрезвычайно высокими ценами на все классы активов. Этот сценарий предполагает экономический спад, если исходить из прошлых данных.  

Джереми Грэнтэм написал 31 августа:

«Нынешний суперпузырь характеризуется беспрецедентно опасным сочетанием перекрестной переоценки активов. С облигациями, жильем и акциями, которые были критически завышены и теперь быстро теряют динамику, товарный шок и ястребиная политика ФРС... Худшее еще впереди."

Несколько болевых точек

Когда сверхпузырь распространяется на большее количество активов, таких как жилье, результатом становится рецессия. Этот сценарий был продемонстрирован в Японии в 1989 г. dot-com пузырь конца 90-х и взрыва США в 2006 году.

Перед экономическим крахом 1991 года в Японии наблюдался взвинченный рост цен на недвижимость и акции. Экономический рост резко упал и принес потерянное десятилетие. Точно так же в 2006 году постоянно растущие цены на жилье привели к глобальному финансовому кризису 2008 года (ГФК).

Экономическое разорение вкупе с всплеском инфляции приносит больше вреда, чем пользы. Высокая стоимость продуктов питания и энергии может привести к гражданским беспорядкам в самых уязвимых странах мира. В связи с тем, что Европа погружается в рецессию и возобновляются антимонопольные действия, долгосрочные проблемы включают, помимо прочего, сокращение населения мира, нехватку ресурсов и изменение климата, которые могут повлиять на валовой внутренний продукт. 

Не нужно пессимизма 

Стратег JP Morgan Мира Пандит разбавила прогнозы Джереми новым поворотом событий. По ее словам, по ряду направлений «пена» уменьшилась; следовательно, инвесторам не следует спешить с выполнением защитных стратегий. Она сказала в интервью с Bloomberg TV:

«На рынке все еще есть области пены, которые нам нужно увидеть, но многие из них уже произошли. Поэтому я думаю, что мы не хотим быть чрезмерно оборонительными или осторожными».

Следовательно, все, что можно сделать сейчас, — это принять здоровые стратегии инвестирования. Рассчитайте риски активов, в которые вы готовы инвестировать, и не берите на себя больше, чем вы можете потерять. Также ограничьте свои обязательства и научитесь DYOR минимизировать потери, которые могут возникнуть из-за текущих финансовых неурядиц.