Расследование США в отношении До Квона и его печально известного стейблкоина раскрывает несколько новых откровений

Крах предполагаемой стабильной монеты TerraUSD в мае прошлого года уничтожил более 40 миллиардов долларов рыночной стоимости, принадлежащей инвесторам, купившимся на историю о том, что создатель Do Hyeong Kwon и его фирма Terraform Labs нашли новый способ создания вечной денежной машины.

Обвинительный лист вчерашнего дня подано в суде Комиссией по ценным бумагам и биржам США было впервые подробно рассмотрено, что пошло не так. Обвинения представили инвесторам и мировым СМИ совершенно иную картину, чем та, которую 31-летний Квон и его партнеры нарисовали.

Вот разбивка некоторых ключевых выводов:

Нестабильный стейблкоин

Terraform и Kwon ввели инвесторов в заблуждение относительно стабильности TerraUSD (также известного как UST). Токен был представлен как алгоритмическая стабильная монета, которая использовала сложную математику для обеспечения привязки 1: 1 к доллару США. 

Токен потерял свою привязку в мае 2021 года, что вызвало панику среди пользователей. Если бы привязка не была быстро восстановлена, это «обернулось бы гибелью для всей экосистемы Terraform», пишет SEC. 

Квон «тайно» обратился к третьему лицу, не указанному в обвинительном заключении, но переправу The Block to be Jump Trading, за помощью. Jump купил «огромное количество» UST, чтобы восстановить привязку. Эта попытка была публично разрекламирована как триумф децентрализации и автоматического самовосстановления UST, и инвесторы вложили в продукт еще миллиарды долларов. В конечном итоге Jump получила прибыль в размере около 1.3 миллиарда долларов от своих отношений с Terraform, говорится в заявлении SEC.

Поддельные деловые отношения

Чтобы вызвать интерес к силе блокчейна Terraform, Квон и его команда заявили, что корейская платежная компания Chai использовала его для расчетов миллионов транзакций. Это была полная выдумка, утверждает SEC. 

Chai Corporation была основана Даниэлем Шин Хён Сыном, который также был основателем Terraform. Квон входил в совет директоров Chai, и обе фирмы делили офисные помещения и персонал. Корейские власти расследуют Чай и Шин, Forkast News переправу в ноябре со ссылкой на представителя Chai, который заявил, что «Дэниел будет полностью сотрудничать с продолжающимся расследованием, чтобы прояснить недоразумения и разрешить такие предположения».

SEC заявила, что Terraform и Квон сделали «ложные и вводящие в заблуждение заявления» о причастности Чая в рамках усилий по привлечению инвестиций, а также в публичных интервью Квона. Это включало презентацию слайдов для институционального инвестора из США, рекламирующую скорость и эффективность Chai в использовании блокчейна Terraform. 

Чтобы обмануть людей, наблюдающих за блокчейном Terraform, в поисках доказательств транзакций Chai, команда Квона запрограммировала сервер для получения и обработки данных о реальных транзакциях Chai с корейскими продавцами, а затем выдавала инструкции блокчейну Terraform для воспроизведения этих транзакций, как если бы они были изначально было сделано на этом блокчейне, пишет SEC.

Незарегистрированные ценные бумаги

Еще одна линия атаки заключается в том, что UST и другие токены, связанные с Terraform, были незарегистрированными ценными бумагами, утверждает наблюдательный орган. К ним относятся так называемые обернутые токены, созданные при перемещении между блокчейнами, а также зеркальные токены, предназначенные для воспроизведения ценовых движений котирующихся акций.

По заявлению SEC, Terraform нарушила правила США в отношении ценных бумаг, не зарегистрировав эти различные продукты.

В частности, агентство заявило, что пять активов были «ценными бумагами криптоактивов» — токены LUNA, версия LUNA, называемая «обернутыми» токенами LUNA, UST, MIR, а также свопы на основе безопасности или mAssets. Комиссия по ценным бумагам и биржам просмотрела активы в жалобе, связав ее с различными аспектами теста Хоуи, дела Верховного суда США 1946 года, касающегося цитрусовых рощ во Флориде. Агентство неоднократно использовало этот тест, чтобы определить, являются ли криптовалюты ценными бумагами.

Эта жалоба может стать самой пристальной частью любого судебного разбирательства, поскольку криптоиндустрия очень чувствительна к любым заявлениям SEC о том, что токены являются ценными бумагами. В других делах о криптовалютах, возбужденных SEC, таких как иск об инсайдерской торговле против бывшего менеджера Coinbase Ишана Вахи, отраслевые ассоциации иметь вмешался, утверждая, что SEC не имеет полномочий, поскольку токены не являются ценными бумагами.

Тайник

По словам следователей, у Квона есть секретный тайник с более чем 10,000 2022 биткойнов. Биткойн был переведен Квоном из Terraform и связанных с ним лиц в кошелек с самостоятельным хранением. С мая 100 года, когда UST рухнул, биткойны из кошелька были переведены в неназванный швейцарский банк и конвертированы в фиат. С июня прошлого года из банка было выведено более XNUMX миллионов долларов в фиатной валюте.

Неизвестное местоположение 

До Квон не ответил на запрос о комментариях.