Needham аналитик Скотт Берг повторил БигКоммерс Холдингс Инк (NASDAQ: БИГС) с покупкой и целевой ценой в 20 долларов.
BIGC сообщил смешанные результаты за 4К22 с небольшим недостатком доходов из-за более слабых объемов электронной торговли, но доход от подписки соответствовал ожиданиям.
Тем не менее, недавние усилия по повышению прибыльности привели к тому, что прибыль превысила 6 миллионов долларов.
Недавняя стратегическая направленность BIGC на крупных клиентов полностью проявилась в 4 квартале, поскольку ARR в корпоративном сегменте выросла на 17% в годовом исчислении, а в розничном сегменте ARR упала на 8% в годовом исчислении.
Берг считает, что результаты за 4 квартал подчеркивают финансовый профиль BIGC в среднесрочной перспективе: устойчивый рост корпоративного сегмента, медленно падающий розничный бизнес и постоянное повышение прибыльности, что способствует положительному скорректированному показателю EBITDA, начиная с 4 квартала 23 года.
Учитывая изменение стратегии компании, лежащий в основе роста предприятия и более высокую прибыльность, аналитик считает текущую оценку привлекательной даже в этот период переваривания.
Пайпер Сэндлер Аналитик Кларк Джеффрис сохранил нейтральную оценку и понизил целевую цену с 12 до 10 долларов.
Прогнозы BigCommerce на 4 квартал и 23 финансовый год были неоднозначными: выручка ниже оценок, но операционная маржа выше, поскольку компания четко обозначила две цели на 2023 год. BigCommerce стремится занять лидирующие позиции в сфере электронной коммерции и выйти на рентабельность по скорректированному показателю EBITDA к 4 кварталу 23 года.
Таким образом, Джеффрис считает, что двумя ключевыми показателями, которые необходимо отслеживать в 2023 г., являются рост корпоративной ARR и скорректированная маржа EBITDA, достижение безубыточности к 4 кварталу 23 г.
В условиях неопределенной и изменчивой среды спроса на электронную коммерцию и потребительские расходы в целом аналитик оставался в стороне до тех пор, пока не стало лучше видно дно роста ARR для предприятий и малого и среднего бизнеса.
Ценовое действие: Акции BIGC подешевели на 19.51% до $9.12 при последней проверке в пятницу.
Последние рейтинги BIGC
Время | Фирма | Действие | от | к |
---|---|---|---|---|
Mar 2022 | Штифель | Ведет | Покупка | |
Mar 2022 | Needham | Ведет | Покупка | |
Mar 2022 | Goldman Sachs | Ведет | Покупка |
Посмотреть другие рейтинги аналитиков для BIGC
Посмотреть последние рейтинги аналитиков
Не пропустите оповещения о ваших акциях в режиме реального времени – присоединяйтесь Бенцинга Про бесплатно! Попробуйте инструмент, который поможет вам инвестировать разумнее, быстрее и лучше.
Эта статья По словам аналитика, основные тенденции BigCommerce показывают прогресс после смешанного четвертого квартала первоначально появилась на benzinga.com
.
© 2023 Benzinga.com. Benzinga не предоставляет рекомендации по инвестициям. Все права защищены.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/bigcommerces-underlying-trends-show-progress-201530135.html.