Майкл БерриСлава Бэрри распространилась повсюду после того, как его подвиги были задокументированы в «Большом шорте» — книге, а затем и в фильме, — в котором рассказывалась история успеха Берри в ставках против рынка жилья во время финансового кризиса 2008 года. оказался чрезвычайно прибыльным.
Тогда Берри открыл короткую позицию и не стеснялся неоднократно предупреждать о текущем состоянии рынка. В дополнение к некоторым недавним загадочным твитам, намекающим на надвигающуюся катастрофу, Берри постоянно делал медвежьи комментарии; акции находятся на переоцененной территории, высокая инфляция никуда не денется и грядет «многолетняя рецессия» — вот лишь некоторые аргументы Берри против растущего оптимизма.
Тем не менее, все мрачные и мрачные разговоры не помешали ему положиться на акции, которые, по его мнению, могут выдержать любые медвежьи сценарии, которые ждут впереди.
Посмотрите на график База данных TipRanks, мы получили информацию о двух его недавних пиках. Считают ли эксперты по акциям с Улицы, что их тоже стоит купить прямо сейчас? Похоже на то; оба оцениваются как «сильные покупки» консенсусом аналитиков. Давайте проверим детали.
Когерент Корп (КПЧ)
Первая акция, поддерживаемая Burry, которую мы рассмотрим, — компания Coherent, специализирующаяся на лазерных системах. Компания известна в мире инженерных материалов и систем оптоэлектронных компонентов как разработчик и производитель прецизионного оборудования. Хотя компания заняла эту нишу с момента своего основания в 1971 году, относительно новым здесь является название и тикер. Ранее известная как II-VI, в июле прошлого года компания приобрела Coherent и приняла ее название. Новое дополнение представило собственную лазерную технологию, тем самым увеличив ценностное предложение компании.
Интеграция нового дополнения, похоже, идет хорошо, о чем свидетельствуют результаты второго квартала 2023 финансового года (декабрьский квартал). Выручка выросла на 70% в годовом исчислении до рекордных 1.37 млрд долларов, что соответствует ожиданиям Street, а органический рост выручки увеличился на 23%. Компания также показала отставание в размере 2.9 миллиарда долларов, что на 68% больше по сравнению с прошлым годом. В итоге прил. Прибыль на акцию в размере 0.95 доллара превзошла прогноз аналитиков на уровне 0.93 доллара.
Что касается участия Берри, то в течение квартала он открыл новую позицию, купив 150,000 6.7 акций COHR. Сейчас они стоят около XNUMX миллиона долларов.
Хотя компания предупредила о потенциальном неблагоприятном влиянии макроэкономических условий на некоторые направления бизнеса во второй половине финансового года, аналитик Cowen Пол Сильверштейн не устрашен и считает, что инвесторы недооценивают этот потенциал.
«Мы завершили квартал с неизменной уверенностью в значительном потенциале роста долгосрочного роста выручки COHR и структуры маржи, а, следовательно, прибыли на акцию и денежного потока — значительно выше ожиданий инвесторов… долгосрочные тенденции спроса на конечных рынках и сильное исполнение конкретных компаний, а также недооценка инвесторами стратегического видения и операционного совершенства COHR», — написал 5-звездочный аналитик.
Эти комментарии лежат в основе рейтинга Silverstein «Выше рынка» (т. е. «Покупать») и целевой цены в $87. Что в этом для инвесторов? Потенциальный потенциал роста составляет здоровенные 94% от текущих уровней. (Чтобы просмотреть послужной список Сильверстайна, нажмите здесь.)
Большинство на улице согласны с позицией Сильверстайна; акции претендуют на консенсус-рейтинг «Сильная покупка», основанный на 11 покупках против 1 удержания и продажи каждой. Средняя целевая цена составляет 56.25 доллара, что предполагает, что акции вырастут примерно на 26% в ближайшие месяцы. (Видеть Согласованный прогноз запасов)
Курорты MGM (MGM)
Следующая акция, на которую Берри делает ставку, предлагает нечто совершенно иное. MGM Resorts — глобальная компания в сфере гостеприимства и развлечений, предлагающая широкий спектр услуг; они варьируются от первоклассных казино и отелей до живых и театральных развлекательных мероприятий до множества ночных клубов и магазинов. В ее линейку входят некоторые из самых известных курортных брендов в бизнесе, в том числе Bellagio, MGM Grand, ARIA и Park MGM, и в общей сложности компания может похвастаться 29 различными отелями и игровыми заведениями в США и Макао.
Конечно, эта отрасль сильно пострадала во время пандемии, но восстановление MGM было впечатляющим. Согласно недавнему отчету за четвертый квартал, выручка компании составила 4 миллиарда долларов, что на 3.6% больше по сравнению с прошлым годом и улучшило ожидания Street в размере 18 миллиарда долларов. Составляя основную часть продаж, выручка Las Vegas Strip достигла 3.35 миллиарда долларов, что на 2.3 миллионов долларов больше, чем за тот же период год назад. Компания показала убыток на акцию в размере 500 доллара, что также превзошло прогноз Street по EPS в -1.53 доллара.
Компания заявила, что перспективы на 2023 год выглядят оптимистично, и подчеркнула продолжающееся восстановление в Макао. В течение квартала MGM также выкупила акции на сумму 352 миллиона долларов, в результате чего общий объем выкупов за год составил 2.7 миллиарда долларов.
Бэрри, должно быть, был удовлетворен; в четвертом квартале он открыл новую должность в MGM. Он купил 100,000 4.30 акций, стоимость которых сейчас превышает XNUMX миллиона долларов.
Воспевая MGM, аналитик Macquarie Чад Бейнон говорит, что акции компании являются «лучшим выбором в отрасли».
«Поскольку Лас-Вегас работает на полную катушку, а неудовлетворенный спрос в Макао, наконец, осуществился, MGM продемонстрировала сильный результат в 4-м квартале, при этом EBITDAR превысила консенсус на 11% в сочетании с позитивными прогнозами», — пояснил аналитик. «Учитывая сильный отскок в Макао, импульс в Вегасе и календарь событий, а также один из самых сильных балансов в пространстве, мы считаем, что MGM имеет хорошие возможности для реализации доходов от капитала, а также долгосрочных возможностей в цифровом, Нью-Йорке и Японии. ».
Таким образом, Бейнон оценивает акции MGM как «лучше рынка» (т. е. «покупать»), в то время как его целевая цена в $55 предполагает годовой рост акций примерно на 27%. (Чтобы просмотреть послужной список Беньона, нажмите здесь.)
Что говорит остальная часть улицы? Как оказалось, другие аналитики, как правило, согласны с этим. 9 покупок и 2 удержания составляют консенсус-рейтинг Strong Buy. Средняя цель $54.71 почти идентична цели Беньона. (Видеть Прогноз акций MGM)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите TipRanks ' Лучшие акции для покупки, недавно запущенный инструмент, который объединяет все взгляды на акции TipRanks.
Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно аналитику. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/big-short-michael-burry-pours-150143646.html.