Давайте взглянем на автомобильную промышленность, которая претерпевает драматические преобразования. Мы находимся в середине перехода от традиционных автомобилей с двигателем внутреннего сгорания к электромобилям, и в то же время отрасль также внедряет новые технологии, такие как искусственный интеллект, помощь водителю и улучшенные датчики, в автомобили, на которых мы ездим.
В недавнем отчете британского банковского гиганта Barclays аналитик Дэн Леви отмечает, что «автомобильные компании должны балансировать между двумя часами — «ближним» (т. е. циклическим) и «дальним» (т. е. светским — электрификация, автономные и программно-определяемые транспортные средства). ». Далее Леви отмечает, что некоторые автомобильные и связанные с автомобилями компании выберут тот или иной маршрут, в то время как другие попытаются пройтись по каждому лагерю. Он завершает свою диссертацию, указывая: «Этот балансирующий акт имеет последствия для маржи, распределения капитала и организационной структуры».
Это увлекательный взгляд на текущее состояние автомобильной промышленности. В целом быстро развивающаяся автомобильная среда предоставляет инвесторам широкий спектр новых возможностей.
Итак, давайте взглянем на две автомобильные акции, которые подходят под модель Леви. Аналитик прогнозирует, что в следующем году они вырастут более чем на 50%, и этого более чем достаточно, чтобы оправдать рекомендацию «Покупать». Давайте посмотрим поближе.
Ривиан Автомотив (РИВН)
Мы начнем с сектора электромобилей, где Rivian применила инновационный подход к дизайну электромобилей. Rivian разработала платформу «скейтборд» — гибкое шасси электромобиля, в которое встроена система электропривода. Шасси также включает в себя предварительно установленные фитинги для различных аккумуляторных систем, что позволяет легко модифицировать его для различных типов транспортных средств конечного использования в зависимости от типа кузова и систем сидений, выбранных для окончательной установки. Короче говоря, это электромобиль со встроенной модульностью, начиная с заводского цеха.
В настоящее время Rivian активно продвигает свои модели RT1 и RS1, полностью электрические модели легких грузовиков и внедорожников, предназначенные для потребительского рынка, а также электрический фургон для доставки EDV для коммерческого рынка. Компания может похвастаться наличием более 114,000 24,337 предварительных заказов на свои автомобили и построением более 31 2022 автомобилей по состоянию на 4 декабря 22 года. – рост на 10,020% по сравнению с предыдущим кварталом. Всего за год поставлено 36 20,332 автомобиля. Компания заявила, что эти производственные данные не включают первоначальный заказ, полученный от Amazon на 100,000 XNUMX EDV.
В своем квартальном отчете за 3 квартал 22 года, последнем опубликованном финансовом отчете, Rivian показала общую выручку в размере 536 миллионов долларов, в основном за счет поставки 6,584 917 готовых автомобилей. Это ознаменовало собой второй квартал подряд, когда выручка компании измерялась трехзначными числами, хотя валовая прибыль оставалась отрицательной с убытком в размере XNUMX миллионов долларов.
Несмотря на большие потери, Леви из Barclays считает, что инвесторы должны воспользоваться возможностью, чтобы активировать акции RIVN.
«Хотя RIVN должна решить ключевые проблемы на пути к прибыльности, мы, тем не менее, рассматриваем RIVN как лучшую в своем классе возможность для двух ключевых автомобильных мегатенденций — электрификации и программного обеспечения транспортных средств. Нам трудно представить какую-либо компанию в автомобильной сфере «следующей Теслой», поскольку Тесла была совершенно уникальной в своих достижениях. Тем не менее, если бы мы определили любого из начинающих автопроизводителей электромобилей как наиболее близкого к Tesla (по определяющим характеристикам), мы полагаем, что это был бы RIVN. К настоящему времени RIVN установила ключевые рвы в области продуктов и технологий», — считает Леви.
Это приводит к тому, что Леви оценивает акции RIVN как завышенные (т. е. «покупают») и устанавливает целевую цену в $28, что подразумевает годовой прирост в размере ~63%. (Чтобы просмотреть послужной список Леви, нажмите здесь.)
Позиция Леви представляет быков по Rivian, у которого есть 14 недавних обзоров аналитиков Уолл-Стрит. К ним относятся 10 покупок, 3 удержания и 1 продажа для консенсус-рейтинга умеренной покупки. Акции продаются по $17.12, а их средняя целевая цена $33.57 даже более оптимистична, чем мнение Barclays, предполагающее потенциал роста примерно на 96% в следующие 12 месяцев. (Видеть Прогноз запасов Rivian)
Мобайл Глобал, Инк. (МБЛИ)
Далее следует Mobileye, лидер в области систем помощи водителю и автомобильных датчиков. Компания предлагает свои одноименные системы безопасности вождения, набор датчиков и сигнализаций, которые помогают водителю транспортного средства сохранять безопасное расстояние от всевозможных опасностей — других транспортных средств, разметки полосы движения, обочины — во всех направлениях. Компания установила партнерские отношения с более чем 25 автопроизводителями по всему миру для заводской установки Mobileye в качестве опции на новые автомобили, а не просто в качестве модернизированного послепродажного продукта. Компания также занимается разработкой автономных транспортных систем.
Mobileye предлагает широкий выбор опций для своих систем, из которых клиенты могут выбирать. На нижнем уровне находится простая помощь водителю, вплоть до полного автономного вождения, хотя последнее все еще находится на стадии прототипа. Опции включают передние камеры, охват камер 360 градусов и датчики LiDAR для повышения чувствительности системы. Автономные системы компании находятся в стадии разработки для использования в коммерческих доставках, общественном транспорте и службах роботизированного такси.
Компания привлекла капитал прошлой осенью и с тех пор опубликовала два набора квартальных финансовых данных. В последнем, за четвертый квартал и весь 4 год, Mobileye сообщила о росте выручки на 2022% по сравнению с прошлым годом до 59 миллионов долларов, а разводненная прибыль на акцию не по GAAP составила 565 центов на акцию. Прибыль на акцию резко увеличилась по сравнению с 27 центами, о которых сообщалось в предыдущем квартале. Лучше всего то, что с точки зрения инвестора у Mobileye есть сильный баланс с большим количеством резервов для продолжения финансирования разработки новых продуктов; по состоянию на 15 декабря 1 года у компании были ликвидные активы на 31 миллиард долларов и нулевой чистый долг.
В целом, по данным Barclays' Levy, эта компания находится на подъеме. Аналитик занимает сильно оптимистичную позицию, отмечая: «Мы считаем, что MBLY — это высококачественная чистая игра на рынке, основанная на вековых мегатрендах активной безопасности / автономных транспортных средств, которые должны обеспечить устойчивый рост прибыли, по крайней мере, до конца 23 года. десятилетие. Более того, мы по-прежнему конструктивно относимся к катализаторному фону в этом году, включая продолжающуюся положительную динамику в отношении наград SuperVision и потенциал для того, чтобы MBLY превысила свой прогноз на XNUMX финансовый год».
Эта позиция сопровождается рейтингом «Перевес» (т.е. «Покупать») и целевой ценой в $60, что указывает на уверенность аналитика в 56-процентном потенциале роста в течение одного года.
В целом, акции MBLY получают рекомендацию «Сильная покупка» на основе консенсуса аналитиков, основанного на 19 недавних обзорах аналитиков, в том числе 14 покупок и 2 удержания. Средняя целевая цена акций составляет 47.44 доллара, а текущая рыночная цена — 38.43 доллара, что предполагает потенциал роста примерно на 24% в следующем году. (Видеть Прогноз акций Mobileye)
Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите TipRanks ' Лучшие акции для покупки, инструмент, который объединяет все аналитические данные TipRanks по акциям.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно упомянутым аналитикам. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Прежде чем делать какие-либо инвестиции, очень важно провести собственный анализ.
Источник: https://finance.yahoo.com/news/barclays-says-2-automotive-stocks-184934922.html.