(Bloomberg) — Когда появились новости о том, что Trafigura Group понесла убытки в размере более полумиллиарда долларов из-за того, что она назвала «систематическим мошенничеством», самым большим сюрпризом для многих инсайдеров рынка стала не пропажа грузов никеля у сырьевого трейдера. Дело в том, что один из крупнейших игроков отрасли все еще вел дела с человеком, от которого другие уже давно отвернулись.
Самые читаемые от Bloomberg
Индийский бизнесмен Пратик Гупта и его компании, против которых Trafigura на этой неделе добилась заморозки активов на сумму 625 миллионов долларов, имеют неоднозначную историю в мире торговли.
Trafigura столкнулась с убытком в 577 миллионов долларов после обнаружения мошенничества с никелем
Как показывают публичные документы, компания Merchant Gunvor Group и фонд торгового финансирования TransAsia Private Capital Ltd. потеряли деньги в ходе предыдущих сделок с компаниями Гупты. По словам нескольких человек, которые либо работали в группе, либо вели с ней бизнес, другие, в том числе банки и контрагенты, временами чувствовали себя некомфортно из-за торговой деятельности группы. В прошлом году федеральная полиция Индии объявила, что расследует обвинения в мошенничестве против самого Гупты.
Ян Милн, бывший руководитель отдела финансирования торговли сырьевыми товарами в Rabobank и HSBC Holdings Plc, который работал в TransAsia в течение двух лет с 2018 по 2020 год, пытаясь взыскать долги с компаний Гупты, сказал, что ему «пару раз пришлось протереть глаза», когда он увидел новости этой недели.
«На рынке хорошо известно, что у этих ребят весьма сомнительная репутация», — сказал Милн в интервью. «Большинство людей не имели с ними дела в течение многих лет».
Почему металлы продолжают пропадать в торговле сырьевыми товарами: QuickTake
Убытки Trafigura потрясли мир торговли сырьевыми товарами, продемонстрировав, что даже одна из крупнейших компаний не может избежать подобных банкротств и рисков, которые преследовали отрасль в последние годы, и поставив вопросы об управлении рисками во всем секторе.
В пятницу Bloomberg предпринял несколько попыток по телефону и электронной почте связаться с Гуптой и компаниями, принадлежащими ему или иным образом связанными с ним, для получения комментариев, но не получил никакого ответа.
В компании Trafigura заявили, что начали расследование после выявления ряда тревожных сигналов.
«Это систематическое мошенничество, совершенное после длительных и законных деловых отношений, начавшихся еще в 2015 году и сопровождавшихся искажением фактов и широкомасштабной фальсификацией первичной и подтверждающей документации», — заявила пресс-секретарь. «Любое мошенничество — это возможность пересмотреть и ужесточить системы и процедуры, и сейчас проводится тщательная проверка».
Trafigura сообщает своим банкам, что они не подвергаются мошенничеству с никелем
Гупта родился в 1979 году в семье торговцев сырьевыми товарами. Его отец Виджай был торговцем сталью и представлял бразильские и испанские компании, импортировавшие продукцию черной металлургии в Индию в 1980-х и 1990-х годах, согласно некрологу компании. Когда он умер в 2009 году, Пратик взял на себя управление семейной компанией Ushdev International Ltd., базирующейся в Мумбаи, а его мать Суман стала председателем. На пике своего развития в начале 2010-х годов рыночная капитализация компании составляла около 250 миллионов долларов.
Лично Гупта очарователен и редко нервничает, говорят несколько человек, которые имели с ним дело.
«У него очень непринужденный стиль. Какой бы ни была проблема, он скажет, что на самом деле это не проблема, она все будет решена», — сказал Милн, который сейчас работает в MonetaGo, которая создает технологии, помогающие банкам и другим лицам избегать мошенничества в сфере торгового финансирования.
На протяжении многих лет Ushdev занималась разработкой ветроэнергетических активов, но по-прежнему концентрировалась на торговле металлами. Гупта добавил предприятия в Сингапуре, Малайзии, Дубае, Великобритании и Швейцарии, включая TMT Metals и компании под брендом UD Trading Group.
В интервью 2011 года, опубликованном Indiainfoline.com, он описал свой бизнес как третью по величине компанию по торговле металлами в Индии и сказал, что за предыдущие годы ее размер увеличился вдвое.
«Металлургический бизнес – это бизнес, который тесно связан друг с другом», – сказал он. «Мы не сталкиваемся с какими-либо недостатками».
По словам людей, знакомых с ситуацией, у некоторых представителей отрасли торговая деятельность компаний Гупта вызывает вопросы. По словам некоторых людей, компании иногда покупали и продавали большие объемы металла без видимых коммерческих целей.
«Карусельное мошенничество»
Йонас Рей, главный исполнительный директор Athena Intelligence, корпоративной разведывательной компании в Женеве, которая оказывает поддержку организациям торгового финансирования, сказал, что он расследовал деятельность таких организаций, как TMT, от имени нескольких клиентов.
«Мы предоставили информацию нескольким клиентам об участии TMT в том, что мы назвали карусельным мошенничеством», — сказал он. «У вас есть один груз посередине, вы создаете вокруг него 10 компаний, и они продают груз друг другу. Один груз финансируется 10 раз. Это как финансовый музыкальный стул. В конце концов все рушится».
Несколько компаний пожалели о своих отношениях с Гуптой. Согласно документам компании и людям, знакомым с этим вопросом, Gunvor остался с Ушдевом на десятки миллионов долларов, когда у него возникли финансовые проблемы. Эта атака привела к относительно небольшим убыткам для Gunvor, как она заявила в своей страховке. Тем не менее, это был удар, который совпал с решением Gunvor закрыть свое подразделение по торговле металлами в 2016 году.
Список кредиторов, опубликованный, когда Ушдев объявил себя неплатежеспособным в 2018 году, показал, что Gunvor была его крупнейшим небанковским кредитором с размером задолженности в 3 миллиарда рупий (около 45 миллионов долларов на тот момент).
Представитель Gunvor отказался от комментариев.
TransAsia до сих пор вовлечена в юридические споры с компаниями Гупта по поводу предполагаемой невыплаченной задолженности, связанной с финансированием торговли металлами, включая медь. В одном случае, который был обнародован в судах Сингапура, фонд торгового финансирования утверждает, что принадлежащий Гупте холдинг UD Trading Group задолжал ему 63 миллиона долларов. UD Trading ранее заявляла, что не считает себя ответственной за долг.
В июле прошлого года Центральное бюро расследований – индийский аналог ФБР – заявило, что начало расследование в отношении Пратика и Сумана Гупты, а также Ушдева по обвинению в мошенничестве после жалобы, поданной Государственным банком Индии. В пресс-релизе CBI говорится, что оно провело обыски в трех местах, что привело к «обнаружению компрометирующих документов/статей».
Для Trafigura эта сага поднимет трудные вопросы о том, как она проверяет своих деловых партнеров.
«Внутреннее вскрытие, вероятно, будет безжалостным», — сказал Жан-Франсуа Ламбер, консультант и бывший банкир по торговому финансированию. «Трейдеры и управление рисками столкнутся с проблемой».
–При содействии Альфреда Канга, Суонси Афонсо, Шрути Шриваставы, Джо До и Марка Бертона.
Самое читаемое из Bloomberg Businessweek
© 2023 Bloomberg LP
Источник: https://finance.yahoo.com/news/trafiguras-nickel-nemesis-already-notorious-111709436.html.