Уходя в год, Fannie Mae предсказал, что средняя 30-летняя фиксированная ставка по ипотеке вырастет с 3.1% до 3.3% к концу 2022 г.. Ассоциация ипотечных банкиров была немного более оптимистичной в отношении ставок по ипотечным кредитам, предсказывая, что средняя ставка будет до 4% к концу 2022 г..
В то время, Об этом заявил главный экономист Zonda Али Вольф. Fortune что «воздействие повышения процентных ставок зависит от того, где они приземлятся. Если [ипотечные] ставки приближаются к 4% до конца года, произойдет заметное снижение спроса на жилье… Если процентные ставки по ипотечным кредитам будут постепенно расти в течение года, что позволит продавцам жилья устанавливать соответствующие цены на свои дома, то система будет шокирована. будет менее заметно».
Перенесемся в сегодняшний день, и станет ясно, что ни прогноз Fannie Mae, ни прогноз Ассоциации ипотечных банкиров не были близки к реальности. Вместо этого мы попали в категорию, которую Вольф называет «шоком для системы».
По состоянию на вторник средний 30-летний фиксd ставка по ипотеке подскочила до 6.28%— по сравнению с 5.3% всего месяц назад. Это самая высокая ставка по ипотечным кредитам с 2008 года. Скачок ставок по ипотечным кредитам на 3.2 процентных пункта за последний год также знаменует собой самый большой рост ставок по ипотечным кредитам с 1981 года.
Стремительный рост ставок по ипотечным кредитам означает, что многие потенциальные заемщики, которые должны соответствовать требуемому банками соотношению долга к доходу, потеряли право на получение ипотечного кредита. В то время как покупателям, которых это не пугает, просто придется платить больше — намного больше.
Посмотрите этот интерактивный график на Fortune.com
Если покупатель жилья взял ипотечный кредит на 400,000 2021 долларов в июне 3.1 года по тогдашней средней фиксированной ставке 1,708%, он будет должен 6.28 долларов в месяц. При ставке 2,471% эта выплата основного долга и процентов составляет 20 доллар. Однако это при условии, что стоимость дома не изменилась. Теперь предположим, что дом подскочил на XNUMX%—последние данные о росте цен на жилье в годовом исчислении-в цене. Это увеличило бы ипотеку до 480,000 6.28 долларов. При ставке 480,000% ипотека в размере 2,965 XNUMX долларов США выходит на XNUMX XNUMX долларов США основной суммы и выплаты процентов. Это настоящий прыжок.
На 100 крупнейших региональных рынках жилья Америки типичный новый платеж по ипотеке вырос на 52% за последние шесть месяцев. Это согласно данным, которые Zonda, исследовательская компания в сфере недвижимости, предоставила Fortune На этой неделе. В течение этого шестимесячного окна типичный новый платеж для человека, покупающего жилье в Сан-Хосе — самом дорогом рынке жилья в стране — подскочил с 5,304 8,185 до XNUMX XNUMX долларов. Это восходящее колебание за такой короткий промежуток времени объясняет, почему все больше покупателей, наконец, отступают.
Посмотрите этот интерактивный график на Fortune.com
Быстрый рост ставок по ипотечным кредитам в сочетании с рекордным повышением цен на жилье также почему рынок жилья начал остывать — быстро. За последние несколько месяцев, продажи жилья и заявки на ипотеку резко упали поскольку все больше покупателей остаются в стороне.
С апреля Moody 's Об этом рассказал главный экономист Analytics Марк Занди. Fortune это произойдет. То, во что мы вступили, — это не просто замедление темпов роста жилья. Вместо, Занди говорит, что это полномасштабная «коррекция жилья». Moody's Analytics прогнозирует, что в ближайшие 12 месяцев темпы роста цен на жилье в годовом исчислении упадут с 20% до 0%. В то время как значительно «переоцененные» рынки жилья, такие как Бойсе и Атланта, могут увидеть падение цен на жилье от 5% до 10%. (По оценкам Moody's Analytics, 183 региональных рынка жилья «переоценены» более чем на 25% по сравнению с тем, что исторически поддерживали местные экономические основы.)
Если наступит рецессия — вероятность того, что Занди дает вероятность 1 к 3 в следующем году, — он ожидает, что цены на жилье в США упадут на 5%. Исторически сложилось так, что снижение цен на жилье в годовом исчислении невероятно редко. За последние 100 лет, говорит Занди, мы видели, как это происходило только во время Великой депрессии и после жилищного кризиса 2008 года. Если рецессия действительно произойдет, он также ожидает, что на значительно «переоцененных» рынках жилья цены на жилье снизятся на 15-20%.
Почему ставки по ипотечным кредитам подскочили до 6%?
Мало того, что Fannie Mae и Ассоциация ипотечных банкиров не оправдали своих прогнозов ставок по ипотечным кредитам, они даже близко не подошли к ним. Как это произошло? Что ж, в начале года среди экономистов сложился консенсус в отношении того, что уровень инфляции начнет снижаться. Этого не произошло. На самом деле мы видели Индекс потребительских цен вырос с 7.0% в декабре 2021 года до уровня 8.6%, объявленного на прошлой неделе..
Стремясь противостоять этой упорно высокой инфляции, Федеральная резервная система оказала огромное повышательное давление на ставки по ипотечным кредитам.— и это имеет невероятно сильно ударил по домашним покупателям.
Так почему же экономисты так неправильно поняли как картину инфляции, так и перспективы ставок по ипотечным кредитам? По мнению Занди, переломным моментом стала цепочка поставок и энергетические потрясения, вызванные российским вторжением в Украину. Согласно своему анализу, он оценивает 3.5 процентных пункта при уровне инфляции в 8.6% — это прямой результат наземной войны Путина в Восточной Европе..
Если бы вторжения не произошло, рассказывает Занди Fortune средняя 30-летняя фиксированная ставка по ипотеке, вероятно, сейчас составит около 3.8%.
Ищете последнюю информацию о рынке жилья? Следите за мной в Твиттере по адресу @НовостиЛамберт.
Эта история изначально была опубликована на Fortune.com
Источник: https://finance.yahoo.com/news/mortgage-rates-hit-6-3-100514615.html.