Бум "покупай сейчас, плати позже" не показывает никаких признаков замедления этого курортного сезона

Феномен «покупай сейчас, плати позже» не имеет особых признаков замедления.

В течение последнего года покупатели стекались к этому варианту, поскольку онлайн-покупки резко выросли на фоне пандемии, принося пользу финтех-компаниям, таким как Affirm, Klarna и Square's Afterpay, а также побуждая другие платежные платформы, такие как PayPal, двигаться дальше в этом направлении и угрожая банкам и кредитам. карточные компании.

Согласно недавнему исследованию CNBC, использование BNPL в этот праздничный сезон будет расти.

Согласно субботнему опросу CNBC / Momentive Small Business Survey for Small Business, семь процентов покупателей заявили, что будут использовать BNPL для праздничных покупок в этом году. Опрос проводился Momentive с 10 по 12 ноября и включил 2,744 респондента.

Хотя эти 7% по-прежнему меньше по сравнению с другими традиционными способами оплаты - 55% покупателей говорят, что будут использовать дебетовые карты, 51% будут платить кредитными картами, а 43% говорят, что они будут использовать наличные деньги - эксперты говорят, что процент можно легко удвоить. или утроится в следующем году.

«Важен не показатель принятия в 7%, а тот факт, что это число растет», - сказал Лекс Соколин, главный экономист и соруководитель по глобальным финансовым технологиям в ConsenSys.  

Большая часть роста BNPL к этому моменту, по-видимому, была вызвана более молодыми покупателями.

Например, 12% респондентов в возрасте 18–34 лет, опрошенных в ходе опроса CNBC / Momentive, заявили, что они используют «покупай сейчас, плати позже» для праздничных покупок. Для сравнения, 0% из группы 65 лет и старше сообщили, что они будут использовать BNPL для праздничных покупок.

«Покупай сейчас, плати потом, пользователь определенно моложе», - сказал Тед Россман, старший отраслевой аналитик CreditCards.com. «Это определенно больше похоже на поколение Z и миллениалы».  

Но, по словам Россмана, представление о том, что BNPL привлекает только молодых пользователей с небольшими деньгами и небольшим кредитом, похоже, меняется. «У многих из этих людей есть кредитные карты, но они выборочно используют« покупай сейчас, плати потом »».

Принятию также способствуют крупные розничные торговцы, продвигающие этот метод оплаты. В августе Affirm заключила крупное партнерство с Amazon, которое позволило клиентам разделить покупки на сумму 50 долларов и более на более мелкие ежемесячные платежи. Сделка между двумя компаниями была расширена в ноябре. Affirm также работает с более чем 12,00 XNUMX других продавцов, включая Peloton и Walmart.

BNPL также подпитывается приобретениями. Square, которая меняет свое название на Block, купила Afterpay за 29 миллиардов долларов в августе, а PayPal объявила о планах покупки японской финтех-компании Paidy за 2.7 миллиарда долларов в сентябре.

Генеральный директор PayPal Дэн Шульман сказал корреспонденту CNBC Джиму Крамеру, что платежный сервис компании является для нас «одной из звезд праздничного сезона».

PayPal запустил рассрочку платежа в США в конце 2020 года.

«Во время Черной пятницы наш объем покупок сейчас, плати позже вырос почти на 400% по сравнению с прошлым годом. Только мы совершили около 750,000 XNUMX транзакций за один день в Черную пятницу », - сказал Шульман Крамеру на прошлой неделе.

В целом, согласно данным Salesforce, использование этого способа оплаты во всем мире в течение Cyber ​​Week - с 23 ноября по понедельник - подскочило на 29% по сравнению с прошлым годом. В частности, в Черную пятницу Salesforce сообщила, что в 4% заказов в США использовалась краткосрочная рассрочка платежа.

«И они делают это так просто, прямо на кассе», - сказал Россман.

Использование этого варианта в качестве краткосрочной финансовой альтернативы при совершении небольших покупок дает преимущества, но также есть риски, связанные с использованием BNPL и долговыми проблемами, с которыми потребители могут потенциально столкнуться в долгосрочной перспективе.  

Эти фиксированные планы нравятся молодым людям, которые не имеют доступа к кредитам, имеют существующие студенческие ссуды и беспокоятся о бессрочной задолженности по кредитным картам, сказал Россман. Он добавил, что для пользователей, которые достигли совершеннолетия в тяжелые финансовые времена с Covid, а до этого - во время Великой рецессии, «предсказуемость» варианта BNPL привлекательна.   

По словам Соколина, подходы к краткосрочному финансированию компаний «купи сейчас - плати позже» могут ограничить риск просрочки платежа, но в долгосрочной перспективе BNPL может иметь негативные последствия для рынка потребительского кредитования. 

Соколин говорит, что бизнес-модель BNPL иногда подкрепляется комиссией за транзакцию, которая обеспечивает получение кредита, что «перемещает риск в другое место назначения», а не устраняет его. 

«Трудно свести влияние всего этого к одному вектору, но в целом это порождает конкуренцию и, вероятно, приведет к снижению стоимости заимствования», - сказал Соколин. «Что, в свою очередь, приведет к увеличению кредитования и потенциально худшим финансовым результатам для людей по мере того, как они становятся должниками». 

По словам Россмана, «покупай сейчас, плати потом» становится «элитарным», и потребитель «Генри» - хорошо зарабатывающий, но еще не богатый - пользуется им все чаще.

Этот элитный потребитель имеет зарплату не менее 75,000 долларов и имеет достаточно кредита для утверждения кредитной карты, но его привлекает предсказуемость рассрочки по кредиту: купите сейчас, платите позже. 

«Не обязательно, чтобы у вас не было много денег или у вас не было большого кредита, хотя иногда так и бывает», - сказал Россман. «Я думаю, что определенных людей больше всего привлекает предсказуемость. [Это] снова относится к молодым людям ». 

В целом доход имеет значение. Для потребителей, которые не имеют права на получение кредитной карты из-за низкого кредитного рейтинга или низкого дохода, краткосрочное финансирование BNPL является привлекательной альтернативой. Согласно опросу CNBC / Momentive о тех, кто использует BNPL для покупок в этот праздничный сезон, 10% зарабатывают 50,000 6 долларов или меньше в год; в то время как 50,000% тех, кто зарабатывает от 100,000 4 до 100,000 XNUMX долларов США, говорят, что они будут использовать BNPL; и только XNUMX% из тех, кто зарабатывает XNUMX XNUMX долларов и более.

Обзор малого бизнеса CNBC также сообщил о более высокой популярности BNPL среди чернокожих и латиноамериканцев: 12% чернокожих заявили, что будут использовать BNPL для праздничных покупок, а 13% латиноамериканцев заявили, что будут использовать BNPL. Для сравнения, только 5% белых американцев сказали, что будут его использовать; и 3% американцев азиатского происхождения заявили, что воспользуются этим способом оплаты. Использование кредитных карт для праздничных покупок намного выше среди белых (56%) и американцев азиатского происхождения (70%), по сравнению с чернокожими и латиноамериканцами, у обоих ниже 40%.

Расовый разрыв между пользователями BNPL поднимает вопрос о финансовой дискриминации или барьерах для меньшинств, пытающихся получить доступ к финансовым услугам. «Вероятно, существует сложная взаимосвязанная взаимосвязь между экономическими структурами и распределением доходов в США, связанная с расовой историей и трудом», - сказал Соколин. «Существует документально подтвержденная этническая предвзятость, которая коррелирует как с экономическим статусом, так и с культурным наследием», - добавил он.  

Но из-за разрыва в доходах и богатстве между белыми американцами и меньшинствами трудно отличить основные тенденции BNPL от более широких тенденций кредитной индустрии. 

«Я бы попытался понять эти цифры в контексте общей задолженности домохозяйств в США», - сказал он. «Белые американцы в среднем имеют более высокий доход и им легче обслуживать долги».

По словам Соколина, проблема, с которой сталкиваются миноритарии при использовании альтернативных вариантов покупки, таких как BNPL, заключается в том, что заемные средства используются для финансирования потребления.

В исследовании, проведенном Accenture для Afterpay, выяснилось, что 64% ​​взрослых американцев были в состоянии оплатить теоретические чрезвычайные расходы в размере 400 долларов наличными или сбережениями, в то время как 12% взрослых сообщили, что вообще не могут оплатить эти чрезвычайные расходы. Согласно сентябрьскому отчету «Экономические последствия покупки сейчас, платите позже в США» для чернокожих и латиноамериканцев неспособность платить увеличилась до 17% и 13% соответственно.

Согласно анализу Accenture, альтернативное финансовое решение, такое как «купи сейчас, плати потом», «облегчит значительное бремя для [] экономически уязвимого человека».

Но Соколин сказал, что, как и в случае с любым другим вариантом кредитования, опасность с BNPL заключается в том, что потребители могут оказаться недостаточно финансово здоровыми, чтобы финансировать образ жизни, к которому они привыкли, и это может вызвать отрицательный кредитный цикл. А с развитием финансовых технологий BNPL в некоторых случаях увеличивает риск слишком легкого доступа к кредитам.

«Если заимствование будет слишком простым или слишком увлеченным игрой со стимулами, чтобы облегчить получение долга, то люди разрушат балансы своих домашних хозяйств», - сказал он.